Portefeuille d'actions d'Oliver68

Opérations de la journée:
- nouvelle ligne de 600 Claranova
- renforcement de 6 WPC

Petite mise à jour après quelques mois.
L’évolution du portefeuille:

Depuis la grosse chute de février le portefeuille se comporte mieux. Même dans les turbulences des dernières semaines, l’impact n’as pas été grand grace nottament à:
- à la hausse du dollar
- des positions sur le future V2TX (merci MisterVix)
- un achat de put APPL 155 Apr2019 à 60$ (valeur actuelle 600$)

J’ai pas mal pratiqué la vente de puts suite à la très bonne file de Miguel, par contre je suis encore assez mittigé la dessus. Je vends des puts légerement hors de la monnaie sur des actions sur lesquelles je souhaites rentrer. Le problème de cette stratégie est que je me retrouve donc à acheter les actions qui sont parties à la baisse et à "rater" celles qui montent (mais à tout de même encaisser les primes). Il faudrait voir sur le long terme ce que ca donne. Ca peux également faire des frayeurs lors de chutes des marchés ou le se retrouve assignable sur beaucoup d’options. Je pense que cette stratégie n’est à utilisé que pendant des périodes de volatilité où les primes sont plus importantes.

Voici mes positions actuelles:

a écrit :

RÉPARTITION DU PORTEFEUILLE AU 23/11/2018

~Consommation discrétionnaire (3,0%) :
   137 Ford Motor Co (USD)________________________1,6%
    10 Pandora A/S (DKK)__________________________0,7%
    29 Akwel SA___________________________________0,6%
     0 Lowe's Companies Inc (USD)_________________0,0%

~Consommation de base (12,2%) :
    38 Danone SA__________________________________3,7%
    26 Nestle SA (CHF)____________________________2,9%
    30 Target Corp (USD)__________________________2,6%
    19 CVS Health Corp (USD)______________________1,9%
    15 Unilever NV________________________________1,1%

~Energie (10,5%) :
   100 Enbridge Inc (USD)_________________________4,3%
    28 Gaztransport et Technigaz SA_______________2,7%
    34 Total SA___________________________________2,4%
     9 Vestas Wind Systems A/S (DKK)______________0,8%
    12 Inter Pipeline Ltd (CAD)___________________0,3%

~Services financiers (3,8%) :
    59 AXA SA_____________________________________1,8%
    25 Scor SE____________________________________1,5%
    10 Laurentian Bank of Canada (CAD)____________0,4%

~Santé (9,8%) :
    30 Sanofi SA__________________________________3,5%
    50 Novo Nordisk A/S___________________________2,9%
     7 Roche Holding AG (CHF)_____________________2,3%
    13 Gilead Sciences Inc (USD)__________________1,1%
     0 AbbVie Inc (USD)___________________________0,0%

~Industrie (3,4%) :
    63 Relx PLC___________________________________1,7%
     6 Kuehne und Nagel International AG (CHF)____1,1%
     3 Cummins Inc (USD)__________________________0,6%

~Matériaux de base (4,4%) :
    20 Air Liquide________________________________3,1%
    11 LyondellBasell Industries NV (USD)_________1,3%

~Technologie de l'information (2,8%) :
    17 Garmin Ltd (USD)___________________________1,4%
   900 Claranova SA_______________________________1,0%
    35 IT Link SA_________________________________0,4%

~Services de télécommunication (8,8%) :
   131 BT Group PLC (USD)_________________________2,8%
    52 AT&T Inc (USD)_____________________________2,0%
    25 Swisscom AG (USD)__________________________1,5%
    57 Eutelsat Communications SA_________________1,4%
    45 Telenor ASA (NOK)__________________________1,1%
     0 SES SA_____________________________________0,0%

~Services aux collectivités (10,8%) :
   135 Veolia Environnement SA____________________3,7%
    72 Enagas SA__________________________________2,6%
    81 Red Electrica Corporacion SA_______________2,3%
    28 National Grid PLC (USD)____________________1,9%
     7 Fortis Inc (CAD)___________________________0,3%

~Immobilier (25,0%) :
    15 WFD Unibail Rodamco NV_____________________3,5%
    70 Omega Healthcare Investors Inc (USD)_______3,3%
   100 RLJ Lodging Trust (USD)____________________2,6%
   172 Cominar REIT (CAD)_________________________1,8%
   100 UMH Properties Inc (USD)___________________1,7%
    18 Realty Income Corp (USD)___________________1,5%
   100 Summit Hotel Properties Inc (USD)__________1,4%
     5 Simon Property Group Inc (USD)_____________1,2%
    26 Klepierre SA_______________________________1,1%
    12 WP Carey Inc (USD)_________________________1,1%
   100 Pennsylvania Real Estate Investment Trus___1,1%
    40 TPG RE Finance Trust Inc (USD)_____________1,0%
    42 Apollo Commercial Real Estate Finance In___1,0%
    24 CubeSmart (USD)____________________________0,9%
    33 Kimco Realty Corp (USD)____________________0,7%
    26 Select Income Reit (USD)___________________0,7%
    20 H&R Real Estate Investment Trust (CAD)_____0,4%

~Fonds/Trackers (5,6%) :
   195 Lyxor PEA Brésil (Ibovespa) UCITS E___3,1%
   250 Amundi Index Solutions - Amundi MSCI Eme___1,4%
     1 Amundi Index Solutions - Amundi ETF FTSE___1,0%
     6 Bitcoin Tracker One XBT Provider (SEK)_____0,2%

~Liquidité :
_________________________________________________-7,6%

Fait avec XlsPortfolio

RÉPARTITION DU PORTEFEUILLE AU 23/11/2018 (immobilier uniquement)

~Gestion/Services immobiliers (2,6%) :

~Résidentiel (6,9%) :
   100 UMH Properties Inc (USD)___________________6,9%

~Diversifié (15,5%) :
   172 Cominar REIT (CAD)_________________________7,4%
    42 Apollo Commercial Real Estate Finance In___4,1%
    40 TPG RE Finance Trust Inc (USD)_____________4,1%

~Santé (13,3%) :
    59 AXA SA_____________________________________7,3%
    70 Omega Healthcare Investors Inc (USD)______13,3%

~Centres de villégiature et hôtels  (16,0%) :
   100 RLJ Lodging Trust (USD)___________________10,4%
   100 Summit Hotel Properties Inc (USD)__________5,6%

~Commerce et centres régionaux (40,3%) :
    33 Kimco Realty Corp (USD)____________________2,7%
    12 WP Carey Inc (USD)_________________________4,3%
    15 WFD Unibail Rodamco NV____________________13,9%
    18 Realty Income Corp (USD)___________________6,0%
   100 Pennsylvania Real Estate Investment Trus___4,3%
     5 Simon Property Group Inc (USD)_____________4,7%
    26 Klepierre SA_______________________________4,5%

~Box de stockage (3,8%) :
    24 CubeSmart (USD)____________________________3,8%

~Spécialisé (1,6%) :
    20 H&R Real Estate Investment Trust (CAD)_____1,6%

Fait avec XlsPortfolio

Les aristocrates représentent 43% de mes actions (hors REITS) et 40% des revenus

J’ai une répartition en valeur:
- Actions: 69,3%
- REITS: 22,74%
- ETFs: 5,64
- Obligations: 2,32%

Leverage 1,09

Répartition des revenus:
- Actions: 65,96%
- REITS: 31,34%
- Obligations: 2,7%

Géographiquement:
Europe    58,49%
dont
CEE    44,98%
CH    7,82%
UK    5,86%

Amerique    38,18%
dont
US    30,45%
CA    7,73%

Autres    3,16%

Bonne année à tous.

Opérations des dernières semaines:
- J’ai renforcé Unibail et Klepierre
- J’ai été assigné sur SKT et MNR
- achat d’obliations WPG 5.95 Aug15’2024 et WDC 4.75 Fe15’2026
- Vente de SIR qui va être absorbé par GOV. Je ne pense pas que cette opération soit bénéfique et je liquide ma position.
- Vente de Realty Income. L’action est bien valorisée et le rendement deviens du coup faible par rapport à d’autres REITS. Remplacé en partie par Iron Mountain (IRM)
- lors de la baisse des marchés j’ai pris les bénéfices sur les positions de couverture sur V2TX et sur le put APPL 155 Apr2019. Je l’avais acheté a 0.6 et soldé à 15. Ces positions ont bien joué leur rôle et absorbé une partie de la baisse.

Bilan sur l’année -3,16% pour le portefeuille contre -9,58% pour le CAC40 dividendes réinvestis (PX1GR).
Points positifs:
- J’ai appris à utiliser les futures VIX et V2TX en couverture et ai bien réussi à rouler les positions
- J’ai découvert les options qui peuvent s’averer utile en couverture ou pour optimiser les achats
- Le portefeuille à bien profité de la hausse de l’USD
Points négatifs:
- Les ventes de puts m’on coûté pas mal d’assignements. Certes sur des titres que je voulais acheter mais pas forcement en si grande quantité.  Stratégie à utiliser avec modération car en cas de retournement du marché ca peux faire mal…