Portefeuille d'actions de Greg81

Semaine du 26 au 30 mars 2018

Argent investi : 25 878e (+2K)

PV SRD réalisé : 0e
PV SRD latente : +1995e (+4225)
PV générale latente : -1676e (+3482)

Valeur PTF : 24202e

Prévisionnel des dividendes annuel : 3658e (+388)

Bon début de semaine et fin de semaine moyenne. Forte volativité.

CTO Boursorama

Toutes les actions au comptant on été vendues, il ne me reste plus que Claranova.
Déçu par la réaction du marché suite à l’annonce des résultats de Claranova, cependant, ce n’est pas une dégringolade donc ça peut aller. Je reste long terme au SRD. Actuellement avec 25 000 titres, je compte réduire à 20 000 actions vers 1.1/1.2 euros. Le SRD me coûte environ 100/150 euros par mois, il me faudra faire donc gagner environ 1500/2000 euros cette année avec CLA.

Pour le moment, en 4 mois environ, j’ai réalisé 8 900 euros de PV sur Claranova et environ 2000 euros de PV latentes.

Pour le reste, au SRD, 5600 euros de perte sur Sanofi, 1300e de perte sur Ingenico, 960e de perte sur Technip. Mais, également, 900 euros de gain avec Lafarge, LVMH, Kering et Suez.

Au "comptant", les pertes sont de 550e avec Apple, CBL, Facebook, Orange, Total Gabon et surtout (totale) 2300 euros sur un Turbo Ingénico.
Du coté des gains, 76 euros avec Renault et surtout 350 euros avec un Turbo Kering. Soit donc 2400e de pertes au "comptant".

CTO De Giro

Après le renforcement de la semaine (4k) dernière afin de profiter de la baisse des techs, je continue à bénéficier des soldes afin de mieux me placer et investi une nouvelle fois 2k.
Je réussis aussi quelques mouvements sur mes Turbos dont mon fétiche LVMH (970 euros en tout avec également Ingénico et Sanofi). Je reste sur le Turbo MGI Coutier afin de voir s’il est possible de faire quelques AR dessus. Je perd cependant quelques dizaines d’euros sur Facebook principalement suite à mes hésitations.

Mouvements :

- achat de 70 AT&T en attendant l’autorisation d’acheter Time Warner
- vente de 20 Total afin de dégager des liquidités
- renforcement de 2 Amazon (en 2 fois) pour bénéficier de cette baise "forcément" passagère
- doublement de Kinder Morgan avec 100 actions de plus…sans trop avoir de conviction autre qu’une société de qualité dans un trou d’air
- achat de 30 Facebook pour le prix devenu attractif même si j’ai raté le coche vers 152$ avec un PRU de 160$
- achat de 8 Eurofins Scientific (pru : 431e)
- renforcement de 500 Katanga Mining à 1.11e soit 1.125 après les frais afin de réduire mon Pru qui passe de 1.303 à 1.259e.
- renforcement de 10 Microsoft
- renforcement de 30 Macquarie Infrastructure Corporation afinde faire baisser le PRU et de faire monter les dividendes.

Dernière modification par Greg81 (31/03/2018 22h07)

Semaine du 3 au 6 avril 2018

Argent investi : 27 878e

PV SRD réalisé : 0e
PV SRD latente : 132e (+887)
PV générale latente : -3091e (+1137)

Valeur PTF : 24787e

Prévisionnel des dividendes annuels : 3647e (+112)

Semaine calme, légère hausse dû quasi exclusivement au SRD et donc à Claranova.

CTO Boursorama

Ma position SRD sur Claranova me coute environ 150 euros par mois. J’attend toujours une fenêtre pour vendre 5000 à 10 000 titres et ainsi dégager de quoi manoeuvrer au SRD où je compte rester sur CLA qui offre des possibilités d’AR de 5-6% intraday.

CTO De Giro

Le PTF augmente légèrement et me permet de faire quelques achats grâce à l’effet de levier.

- renforcement de 35 Omega Healthcare Investors et 15 AT&T
- achat de 2000 Turbo Carrefour suite à la chute de l’action (valeur 150e, objectif de doubler)
- la tentative sur le Turbo MGI Coutier n’a pas fonctionné ou plutôt à suivi le cours prévisible. Position de 510e qui, avant l’annonce des résultats mercredi, présente une PV de 100e et qui le lendemain est en MV de la même somme. Actuellement, je laisse courir de -60 euros en attendant de repasser en positif avec un objectif de +50e soit 10%.

Petit point sur l’effet de levier de De Giro qui me coûte 50 à 60 euros par mois mais me permet un effet de levier de 2.5. Soit un coût annuel de 600 à 720 euros. Sachant que je doit en obtenir 2000 euros de dividendes, cela reste rentable sur la durée…si le marché ne baisse pas drastiquement.

Je dépasse légèrement l’effet de levier autorisé mais DG laisse 2 à 3 jours pour revenir dans les clous. Sachant que dès que l’on repasse en positif, le délai est repoussé, autant attendre le dernier moment et attendre les mouvements globaux des bourses. Je verrai demain et s’il le faut je cèderai la ou les actions achetées cette semaine

Semaine du 23 au 27 avril 2018

Argent investi : 28 678e (+800)

PV SRD réalisé : 595e (+595)
PV SRD latente : 855e (+185)
PV générale latente : - 1270e (+1523)

Valeur PTF : 27 408e

Prévisionnel des dividendes annuels : 3641e (-168)

Claranova remonte un peu ces deux dernières semaines en attendant les prochains résultats dans 15 jours. Amazon remonte bien suite à ces excellents résultats ainsi que WPG malgré la faillite de Bon-Ton.
Bonne semaine malgré la chute de 40% de Katanga mining (max 60%) suite à une possible "nationalisation". J’ai doublé ma position en pensant/espérant que la manoeuvre de la RDC ne sert que pour appuyer sur les négociations sur les taxes minières.

CTO Boursorama

Pour rappel, il ne me reste que 25 000 CLA au SRD, j’attend d’alléger (5000) vers 1.1 euro.

CTO De Giro

En commençant à écrire ce rapport, je me disais que la semaine avait été peu active. De fait, en lisant le fil des transactions, il y a tout de même quelques mouvements :

- liquidation du Turbo MGI Coutier, j’ai raté mon coup, je perd 100e
- renforcements en 2 temps de Katanga mining avec un prix d’achat assez haut (snif) par rapport au plus bas atteint cette semaine (0.5e)
- allègement en début de semaine de 250 WPG et 150 CBL afin de dégager des liquidités. Ces actions avaient été achetées à des fins spéculatives à TCT. Je n’aurai pas agi aussi vite et de façon  neutre financièrement, j’aurai pu gagné quelques dizaines d’euros dans la semaine.
- liquidation de Realty Income : Ok pour le rendement mensuel mais le cours ne bouge pas…sauf quand je vend et qu’elle prend 2$ soit 4%!
- renforcement de 2 Eurofins Scientific (411e) là aussi en ratant les plus bas à 385 euros
- renforcement d’1 Alphabet suite à baisse
- rachat d’une position de 80 GSK en deux vagues
- renforcement de 60 AT&T suite à baisse

Semaine du 7 au 11 mai 2018 (8ème mois)

Argent investi : 28 678e

PV SRD réalisé : 0
PV SRD latente : 2255e (+863)
PV générale latente : 3629e (+2509) y compris dividendes perçus (513e)

Valeur PTF : 32 307e

Prévisionnel des dividendes annuels : 3582e (+5)

Bon début de semaine et fin moyenne avec la légère reprise de l’euro. Deuxième semaine sans mouvement. J’attend de voir si une petite correction intervient dans les prochaines semaines.

CTO Boursorama (SRD)

J’attend toujours de pouvoir vendre 5000 Claranova au-dessus de 1.1 euro (actuellement 1.01) avant ce 15 mai et les résultats T3-17. Je m’attend à une remontée juste avant les résultats vers 1.2-1.3 puis une rechute sous 1.1 puis 1 euro après résultat.

CTO De Giro

Le portefeuille verdi mais garde deux grosses moins value : CBL (-10) et surtout Katanga mining (-40%). La première a réduit sa MV par deux en quelques semaine et la dernière attendra une éventuelle décision de justice en juin sur les conflits en cour ("nationalisation" de KCC et gel par M.Gertler des comptes). Je suis lourdement investi que les deux actions, je ne renforce donc pas plus.
AT&T reste la dernière des 14 actions détenues qui en reste (légèrement) en rouge. Avec un plus bas à 2 ans, cela reste envisageable de renforcer un peu autour de 32$ pour plus de 6% de dividende annuel.
Enfin, Macquarie Infrastructure Corporation (MIC) vivote, fluctue et vient de redescendre suite à la réduction du dividendes à 1$ par trimestre au lieu de 1.44$ qui m’avait attiré, soit encore 10%.

site MIC

MIC est un petit conglomérat. Les activités de MIC comprennent une activité de services aéroportuaires , l’une des plus importantes activités de terminaux liquides en vrac aux États-Unis, une activité de traitement et de distribution de gaz et un portefeuille d’investissements contractuels en électricité et en énergie, ainsi que des intérêts dans des installations éoliennes et solaires aux États-Unis.

La baisse du dividende (1.44 vers 1$/trimestre) a causé cette baisse de 40% de l’action, le rendement est ainsi passé de 8 à 10%. Le dividende est juste couvert

Ces deux derniers mois, l’actions a fluctué entre son plus bas à 37$ et 40$.

Concernant le fond de l’activité, la branche IMTT (réservoirs et terminaux pétroliers) a perdu des clients. Le cash flow reste important avec environ 160 millions USD mais l’endettement est aussi important (3.6 milliards $) comme pour toute société d’infrastructure…résiliente.

Le dernier earning call parle d’un baisse de la demande pour un certain type de produits pétroliers (pétrole lourd). MIC a commencé (sur plusieurs mois) à changer la destination de ces réservoirs pour un autre type de produits plus demandés.

page SA MIC

Enfin, les résultats du T1-2018 :

BPA  0,88 $, en hausse de 0,35 $.
Le chiffre d’affaires de 501,56 M $ (+ 11,1% sur un an) progresse de 44,89 M $.

Bref, 10% de rendement pour un groupe qui n’est pas encore en grande difficulté et a donc un potentiel de recovery, cela peut le faire selon votre degré de risque et/ou de besoin de revenu.

Personnellement, je crois juste que la société n’a pas plus ni moins d’avantages qu’il y a 6 mois.

Semaine du 14 au 18 mai 2018 (8ème mois)

Argent investi : 29 678e (+1000)

PV SRD réalisé : 0
PV SRD latente : 92e (-2163)
PV générale latente : 2259e (-1370) y compris dividendes perçus (716e, +203)

Valeur PTF : 31 937e

Prévisionnel des dividendes annuels : 4443e (+861)

Les résultats de Claranova, surtout l’accueil réservé par le marché, plombe le portefeuille. Je "craque" et j’achète français suite à la baisse du dollar et à la très bonne tenue du CAC sur des valeurs qui peuvent rebondir.

CTO Boursorama (SRD)

Recul de 5 semaines de la position, cela devient lassant mais je crois encore au groupe CLA dont la pépite est actuellement PlanetArt. L’IoT n’est qu’une potentielle licorne dont on devrait voir l’accélération dans les prochains trimestres. Le défi reste à s’imposer comme une référence mondiale dans l’IoT.

CTO De Giro

Achat de 100 Total (pétrole à 80$, hausses du dividende), 100 Société Générale (décote sur fonds propres, résultats largement positifs, hausse des taux possible) et 50 Sanofi (suite baisse et achats externes).
Puis en fin de semaine, renforcement de 50 MIC qui est redescendu à un plus bas à près des 36$ soit plus de 10% de rendement.

MIC earning call slide T1-2018

Semaine du 28 mai au 1 juin 2018 (8ème mois)

Argent investi : 31 178e (+1500 euros)

PV SRD réalisé : 0
PV SRD latente : 230e (+262)
PV générale latente : 5516e (+1581) y compris dividendes perçus 947e (+231e)

Valeur PTF : 36 694e

Prévisionnel des dividendes annuels : 4999e (+285)

Je continue mes achats en action française suite à la remontée de l’euro. Je profite de la crise italienne pour bénéficier d’un petit rabais.

CTO Boursorama (SRD)

Claranova a perdu 10% depuis le milieu du mois. Le lancement du site IoT de Sprint n’a pas causé de relance de l’action. L’arrivée de Google dans l’alliance Lora, celle de My Device, n’a pas eu de réel impact. J’attend le mois d’août et les résultats annuels en attendant mieux.

CTO De Giro

Le dollar, les techs et REIT US ont bien monté ce mois-ci avec environ 6000 euros de gain pour 30 000 euros investis soit 20% environ. C’est vrai que je perd en même temps 300 euros sur les actions françaises sur ce CTO (et 1000 euros sur Claranova). C’est d’autant plus remarquable que c’est plus que la PV latente actuelle (mais moins qu’en janvier avec une PV claranovienne de 12ke pour 20ke investi).
- renforcement Société Générale à 150 titres (+50) pour profiter de la baisse et avoir une ligne plus conséquente qu’une petite ligne de BNP qui ferait double usage.
- ouverture d’une position avec 150 AXA.



A venir :

1- Achat Rubis (petite baisse récente et croissance) et Derichebourg (suite grosse baisse, potentiel de croissance et recovery)
2- (quasi)doublement GSK et KMI

A l’étude :

- Alibaba et JD.com (tech chinoise coté au NYSE)
- BRK B (pour la longue durée mais pour le moment transite entre 190 et 210$)
- Ingenico (reprise du cours, possibilité d’achat ou de se faire acheter?)
- National Grid (reprise du cours et exposition à la livre)
- Nordea Bank (suite à l’étude de Scipion8, pour le rendement, exposition à la SEK)

Bonjour.

J’utilise de l’effet de levier via SRD et "espace libre"(marge sous forme de prêt) de De Giro.

J’ai donc 120 000 euros de position avec 36 000 euros effectivement à moi.

Le risque reste des pertes démultipliées en cas de chute des cours…comme en février.

Bonjour Luke,

Le coût mensuel de la marge est d’environ 165 euros pour les 25 000 CLA au SRD et de 141 euros pour 45 000 euros de marge chez De Giro (au 5 mai, 67221e en date d’hier j’aurai la facture dans les prochains jours et donc probablement dans les 210 euros)

Ces 45 000 euros et les 26 000 euros de fonds propres vous feraient gagner placés sur la REIT Realty Income 186 + 108 euros par mois soit 294 euros pour 141 euros de frais soit 153 euros brut (0.59% de rendement mensuel brut)

Pour clarifier :

Boursorama

6151 euros de cash permettant au SRD d’utiliser un levier X5, pour le moment 25 000 CLA pour 23 325 euros (et 230 euros de PV latente au SRD qui compte comme du cash pour la marge, une MV compte également négativement pour X5). Il me reste 8580 euros de marge.

De Giro

Portefeuille de 97 694 euros dont 30 473 de fonds propres et 67 220 de marge utilisée (nommée "espace libre"). Il me reste 1167 euros d’espace libre qui doit pouvoir me donner un effet de levier de 1.5 à 2.3 environ selon les actions (nano ou mega caps).

Enfin, j’achète actuellement des actions françaises car je n’avais quasiment que des US. Le dollar est remonté, j’ai gagné par mal au change mais c’est moins avantageux d’acheter en dollar. Second effet, en cas de remonté de l’euro, la perte de change sera réduite car j’aurai moins de valeurs US.

Pour la partie comptable, pas vraiment car je ne compte pas comme ça. Je ne compte pas les actions SRD plus le cash puisque le cash permet d’acheter du SRD jusqu’à X5. Je garde de la marge car dès que l’action descend un peu, l’amplification est de X5 sur la PV ou sur la MV, ça peut aller vite.

Je compte donc : cash Bourso + PV ou MV SRD + PTF De Giro = valeur du PTF (à une dizaine d’euros près car le PTF DG prend le cours des devises en temps réel).

Pour le coût de l’effet de levier, je me dis que tant qu’il y a une progression de plus de 1e, c’est rentable dans l’absolu même si je vise plus bien sûr. Je suis conscient qu’un retournement de situation économique peut me faire perdre les gains engrangés depuis 6 mois en 2-3 jours…comme en mars (passage de PV +6000e à MV -4000e sur 20 à 26 ke engagés).
A défaut, je suis à 400 euros de dividendes mensuels qui remboursent les 306 euros de frais boursiers mensuels. Mes fonds de 36 ke avec un dividende de 4% ferait 120 euros par mois brut. On est kif kif bourriquot mais je gagne les éventuelles PV…ou MV de l’effet de levier.

Pour le renforcement en euro, c’est une question de balance. Si je suis full dollar, l’effet de change sera pire qu’un mix euro/dollar. Même si je suis conscient qu’un dollar faible et un euro fort aura des effets bénéfiques aux ventes US à l’étranger et donc au cours de bourse US. Bref, c’est aussi pour ne pas mettre tous les oeufs dans le même panier.

Semaine du 11 au 15 juin 2018 (9ème mois)

Argent investi : 31 178e

PV SRD réalisé : 0
PV SRD latente : 130e (+237)
PV générale latente : 8850e (+1918) y compris dividendes perçus 1164e (+217)

Valeur PTF : 40 028e

Prévisionnel des dividendes brut annuels : 5248e (+134)

Je dépasse les 1000 euros net de dividende (après prélèvement chez De Giro des 15%) depuis le début de mes investissements il y a 9 mois. De fait, sauf crise majeure, je devrais obtenir 2500-3000 euros brut de plus avant la fin de l’année.

CTO Boursorama (SRD)

RAS, Claranova campe dans son range 92-98 centimes.

CTO De Giro (avec effet de levier)

Renforcement de 50 AT&T pour profiter de la baisse suite à l’achat de Time Warner validé par la justice US.
Katanga Mining a repris des couleurs suite à un accord positif pour tous. Les prochains résultats devraient montrer des bénéfices et relancer le cours.

Semaine du 25 au 29 juin 2018 (9ème mois)

Argent investi : 36 178e (+5000 euros)

PV SRD réalisé : 0
PV SRD latente : -140e (+409)
PV générale latente : 6139 9002e (-2863) y compris dividendes perçus 1226e (+62)

Valeur PTF : 42 317e

Prévisionnel des dividendes brut annuels : 5227e (-25)

Tech US en baisse et euro en hausse entraînent 3000 euros de MV sur la semaine.

CTO Boursorama (SRD)

Claranova s’effronde en une semaine en deux fois sous 89 puis sous 78 centimes. Pour répondre à l’appel de marge et augmenter ma position, à laquelle je crois pour une valeur supérieure à minima à l’euro par action, je verse cette semaine 5000 euros sur ce CTO pour acheter 5000 titres à 0.81 euro. Comme la semaine dernière, je rate le plus bas en fin de journée de jeudi à 0.77 qui reprend 4 centimes en 5 minutes.
J’ai la chance d’acheter juste avant l’annonce du début du plan de rachat d’actions annoncé vendredi matin avant ouverture. Je ne récupère pas les pertes du mois sur CLA mais bien les pertes de la semaine.

CTO De Giro (avec effet de levier)

Aucun mouvement. J’arrive à passer la semaine sans appel de marge mais je finis par devoir faire un versement ce week-end pour y pallier. Avec 2000 euros, je souhaite renforcer Alibaba et Société Générale ou Rubis.



Bilan mensuel

3 achats : 500 Derichebourg (+3%), 50 Rubis (-11%), 15 Alibaba (-11%)
2 renforcements : 50 AT&T (-3%), 4 Eurofins Scientific (+17%)

Malgré les pertes sur Rubis et BABA, je ne regrette pas ces achats que je souhaite renforcer dès la semaine prochaine.
J’apprécie beaucoup de voir mon portefeuille se comporter convenablement avec régulièrement un secteur (géographique ou industriel) contrebalancer un autre en baisse.
La PV passe de 5500 à 6100 euros depuis le 1er juin. C’est relativement peu vu les sommes engagées avec l’effet de levier mais déjà conséquent en valeur absolu. Dommage de perdre sur mes plus hauts de vendredi dernier près de 3000 euros.

Semaine du 9 au 13 juillet 2018 (10ème mois)

Argent investi : 39 178e

PV SRD réalisé : 0
PV SRD latente : -875e (+700)
PV générale latente : 7338e (+1539) y compris dividendes perçus 1303e

Valeur PTF : 46 516e

Prévisionnel des dividendes brut annuels : 5334e (+97)

Petite remontée du portefeuille à égalité entre Claranova au SRD et le CTO De Giro.

CTO Boursorama (SRD)

Remontée aussi inattendue que la descente de la semaine dernière.

CTO De Giro (avec effet de levier)

Renforcement à la baisse de 50 Rubis.