Portefeuille d'ETF de DeadBull (stratégie lazy)

Merci aux personnes qui se sont inscrites via mon lien, je suis maintenant 20eme sur la liste d’attente FreeTrade. Je ne manquerais pas de vous faire un retour.

Comme dit, j’ai vendu ma ligne iShares Core S&P 500 détenu chez Degiro, pour la racheter chez Trade Republic. J’en ai profité pour y rajouter 4 parts. Je suis déjà gagnants sur les frais via cette opération.

L’expérience utilisateur est top, le passage d’ordre est simple et efficace, et la documentation de la transaction générée immédiatement est complète. Je penses avoir trouvé un bon partenaire pour mes investissements.

A coté de cela, Saxo et BfB continuent de me faire des misères concernant le transfert de mon PEA. Mais je ne vais pas lâcher l’affaire.
Cette expérience me rassure dans le fait de ne pas avoir qu’un seul courtier, même si je perdrais un peu niveau fiscalité.

J’en profite pour vous partager le suivi de mon portefeuille. Réalisé via Portfolio Performance

Dernière modification par DeadBull (25/03/2021 01h22)

Mon cher Deadbull,

Si je vous suis bien, vous êtes désormais investi peu ou prou à 50 % US via un ETF physique sur CTO et 50 % Europe vis un ETF physique sur PEA ?

Ma foi, excepté le frottement fiscal, si le ratio était de 3 US pou 1 Europe, vous pourriez faire aussi bien qu’un World. Mais avec un ratio de 1 pour 1 ce sera peut-être moins.

Je n’ai pas bien saisi :

1. Vers quel broker cherchez-vous à transférer votre PEA ?

2. Pourquoi avoir quitté Degiro ? Dans le cadre d’un investissement lazy en etf, leur liste de 200 etf à frais gratuits n’était-elle pas satisfaisante ? Ou est-ce parce que certains ETF de cette liste ne sont proposés qu’en version distribuante ?

Il est maintenant logé chez BforBank

Bravo pour votre ténacité.

La patience paie. J’ai fait un peu le tour de la plateforme BfB. ça ne fait pas particulièrement rêver, tout est un peu vieillot. J’ai pas l’impression qu’ils soient réactif pour lister de nouveaux instruments, j’ai fait une demande pour un ETF par exemple, pas de réponse.
Mais ça a l’air solide, ça fera le job, et ce n’est pas plus cher que Saxo pour les quelques transactions que je fais.
L’éthique m’a fait changer de courtier, je préfère payer des frais à un courtier Français, si je n’y perd pas.

Merci Franck059 pour ce rafraichissement, je n’avais pas pris la peine de relire. Comme quoi notre mémoire nous joue des tours

Oui je vous confirme que le VERX est bien disponible chez BfB.

Pour info, ma demande de listing est un autre ETF Vanguard, le VGER.

Si c’est impossible, je me rabatterai surement sur le MDAX de chez iSares.

DeadBull, le 03/12/2020 a écrit :

Une lecture intéressante de ce matin, me conforte dans le choix de l’ETF VWCE pour la partie physique de mon portefeuille.

Le lieu de domiciliation est a prendre en compte.

David Scales – Senior ETF Content Strategist, et Chris Mellor – Head of Equity/Commodity ETF Product Management, Invesco a écrit :

Le fonds peut être en mesure d’obtenir des taux de retenue à la source plus faibles en fonction du lieu de domiciliation du fonds et des conventions fiscales applicables. Ainsi, un ETF domicilié en Irlande paie un impôt à la source de 15 % sur les dividendes reçus par le fonds (au lieu des 30 % normalement prévus par l’indice de rendement net) en raison d’une convention fiscale entre les États-Unis et l’Irlande.

Source : La réplication synthétique peut présenter un avantage structurel - investir.ch

En effet article interessant. Par contre je ne vois pas comment cet article vous a conforté dans le choix d’un etf physique car il vise surtout à rééquilibrer le débat en soulignant les avantages de la réplication synthétique (souvent oubliés).

Quelques phrases après le passage que vous citez, il est indiqué à juste titre que la réplication synthétique permet de ramener la WHT à 0% sur les actions US (au lieu de 30 à 15% pour la réplication physique). Ishares qui avait très vivement critiqué les ETF synthétiques a récemment sorti un ETF synthétique sur le S&P500, avec un communiqué de presse louant ses mérites.. Money is money.

Ce portefeuille fête ses deux ans.

J’ai voulu épuré le graphique pour vous présenter quelques chose de clair. Et c’est la, que je me suis rendu compte de ma piètre performance sur les deux dernières années.

Cette performance est clairement due a une médiocre application d’une technique déjà perdante statistiquement. L’investissement programmé.

Deux ans après l’ouverture de ce portefeuille, je suis toujours un tiers liquide. Ça ne devrait pas être le cas si j’avais suivi mon plan. Je n’ai pas été rigoureux, j’ai différé des positions dans le temps avec des espoirs d’acheter plus bas.

J’avais choisit cette méthode que je pensais plus simple à suivre, mais je me suis fait piéger par les classiques biais psychologiques du marché.



Le graphique parle de lui même, la performance de mon investissement programmé est deux fois moins bonne que si j’avais tout mis sur un ETF World d’un coup. L’écart serait moins grand si j’avais été plus régulier, mais quand même conséquent.

Mon récit ne prouve absolument rien, c’est un cas particulier parmi d’autres. Pour apporter une réflexion.

Je ne dit pas que l’investissement programmé est une mauvaise chose si vous avez une sommes a placer, ma conclusion est qu’il doit être rigoureux et pas trop étalé dans le temps.

Rendez vous l’année prochaine pour voir si j’ai réussit a investir mon restant de liquidité

Vous faites bien de le préciser, j’aurais du aborder le sujet de la retraduction du risque.

C’est entre autre cela qui m’a fait choisir cette stratégie. D’ailleurs, j’aurais surement vécu différemment la chute du marché en 2020, si j’avais tout investit à l’ouverture du portefeuille. Qui sait ce que serait mon rendement à lors actuel.

Plutôt que le procès de l’investissement programmé, c’est celui d’une exécution hasardeuse que je voulais souligner.

Chacun aura ses raisons pour telle ou telle stratégie, le plus dure est de s’y tenir.

Bonsoir Deadbull ! Bonne année à vous aussi

Bravo pour vos 4 ans concernant le PEA, plus qu’une année et effectivement vous pourrez avoir plus de liberté afin de le piloter !

En lisant votre portefeuille je voulais vous demander : pourquoi ne pas partir directement vers un Etf word simple + le Hang Seng Tech ?

Déontologie : je suis actionnaire du Cw8

L’appât du gain m’a fait prendre une ligne d’un ETF tech Chinoise en ce début d’année. J’ai été mal a l’aise avec cette position dés le début, elle allait a l’encontre de mes convictions. La tournure des récents événements m’a fait réfléchir a mon allocation, j’ai donc décidé de procéder a un arbitrage en faveur du Topix. Je sort avec une petite perte, le coeur léger.

Je retourne a ma conviction première, un portefeuille Occidental et Japonais.

Ce mois ci, j’ai renforcé l’Europe, que je surpondère par patriotisme comparativement a un ETF World. Je suis Européen, Français et Breton, dans ce sens la. Je crois à un avenir prospère pour mon continent, sinon à quoi bon.

J’ai aussi ouvert une petite ligne d’un ETF Gold pour diversifier mes devises. Je compte monter a 5% d’or. J’avais mis de coté cette allocation, mais l’on reviens toujours a ses premiers amours.

La frontière entre le peuple Slave et le peuple Européen a toujours été fluctuante et le sera toujours. Je n’ai pas les capacité d’émettre un quelconque avis sur le conflit qui ce joue a l’Est et n’ai aucune idée sur la tournure que les événements vont prendre. D’ailleurs, en tant qu’investisseur, ce n’est pas ce que je dois faire. Je dois plutôt me concentrer sur les différents options qui s’offrent à moi au vu de mes moyens et m’adapter au marché.

La performance de ce début d’année n’est pas bonne, mais pas non plus catastrophique pour le moment. Ça ne sera pas 2021 tous les ans.





Suivi réalisé avec : Portfolio Performance

Dernière modification par DeadBull (13/03/2022 00h09)

Bilan 2023

Les 5 dernières années en images



Les transactions de l’année



Comme vous pouvez voir le titre de la file, je suis lazy, en gros ETFs. Je me laisse quand meme une petite marge de stock picking, dans l’espoir de pouvoir dépasser mon indice de référence qui est le World et aussi pour le piquant. J’étais bien parti cette année avec les chanceux achats de amzn et goog sur des points bas, mais j’ai ruiné cette courte avance durant l’été. En effet, j’ai voulu suivre un "influenceur" concernant les obligations, domaine hors de mes compétences, ce qui a donné une vente sur un point bas, et une fois de plus, un mauvais pari sur la Chine. Je vous laisse en tirer les conclusions, j’espère de mon coté, que j’arriverais a m’en souvenir.

Le portefeuille actuel

Voila comment je finis 2023 et mes armes pour attaquer 2024.



Merci de m’avoir lu, je vous souhaites a tous de bonnes fetes de fin d’années, et plein de bonnes choses.

J’ai vendu mon action LVMH pour la raison si dessus. Je n’avais pas une grande conviction, c’est une opération flat au final.

J’en ai profité pour faire mon renfort annuel sur le Topix (35 part de PTPXE). Pas de grande conviction non plus, mais au moins ça c’est fait. Le marché Japonnais est haut, mais la monnaie est plutôt faible. Si je m’en sort flat sur l’année qui vient, j’en serai satisfait.

En août, j’ai forcement vendu ma ligne Japon au plus mauvais moment. J’étais plutôt en forme et en ai profité pour diversifier sur deux ou trois actions.

Ce week-end, je me réveille heureux propriétaire d’un portefeuille ’lazy’ d’une dizaine de lignes, avec un retard de 3% sur mon benchmark, le CW8.