LCL 3 Horizons AV (Janv 2020) : vos avis sur ce produit structuré ?

PointsLignesPoints a écrit :

Quel est votre avis si on compare ce placement à un fond en euros?

Mon avis est que cela n’a absolument rien à voir avec un fonds en euros.

Les principales caractéristiques d’un fonds en euros sont que le capital est garanti et disponible à tout moment, ce qui en fait un placement privilégié pour de l’épargne court terme.

Ici,
- le capital n’est ni garanti ni disponible (la brochure indique que l’investisseur doit disposer d’un horizon de placement de 6 ans).
- la durée réelle du placement n’est même pas connue a priori puisqu’un remboursement peut avoir lieu au bout de 2 ou 4 ans en fonction de l’évolution de l’indice.

Le rendement brut est compris entre 4 et 4,4% dans le cas favorable d’une hausse de l’indice sur la période ; compte tenu des frais on doit être à 3,5% net à peine.
En cas de baisse de l’indice sur la période on récupère au mieux le capital hors frais, autrement dit on perd de l’argent dans tous les cas.

Assurément un très bon produit, pour celui qui le vend !

Ce produit structuré n’est vraiment pas intéressant.
il ne vous propose pas de gains en cas de baisse des marchés.
Vous n’avez des sorties anticipées que tous les 2 ans.

Si les produits structurés vous intéressent pour leur formule, vous pouvez trouver des produits plus interessant en terme de rendement (entre 6% et 10% brut selon les conditions et produits) avec des sorties anticipées trimestriellement ou semestriellement au bout d’un an.

Sur les produits structurés, la protection du capital se situe qu’à l’échéance du produit, en cours de vie le produit n’a pas de garantie et il se trouve très souvent en territoire négatif.

PointsLignesPoints a écrit :

C’est vrai que j’ai omis la disponibilité du fond en euro car ne m’intéressant pas dans mon cas. Mea culpa.

À mon avis c’est de là qu’il faut partir : quels sont vos besoins ?

Un fonds euros rapporte (très) peu mais il est quasiment sans risque et toujours disponible, c’est une épargne liquide.
Si vous pouvez investir sur quelque chose de moins liquide et/ou un peu plus risqué, vous pouvez en contrepartie espérer un meilleur rendement. Est-ce l’objectif ?
Auquel cas, avez-vous pensé à des parts de SCPI ou des foncières cotées par exemple ?

PointsLignesPoints a écrit :

Mon besoin est de posséder d’une épargne de précaution pour une retraite anticipée dans une quinzaine d’année.

Il semble y avoir confusion sur les termes.

Une épargne dite de précaution est par définition une réserve d’argent destinée à faire face aux dépenses imprévues. C’est donc par nature une épargne de court terme, disponible immédiatement, sans risque et rapportant a priori assez peu, pour cette raison son montant doit se limiter au minimum (cf cette discussion).

L’épargne que vous destinez à votre retraite anticipée dans 15 ans est plutôt de l’épargne long terme, qui n’a pas besoin d’être disponible tout de suite, qui peut éventuellement être investie sur des supports risqués, en contrepartie elle peut vous rapporter davantage.

Bonjour,

dans la même lignée que le "LCL 3 Horizon AV" il y a les produits "H Performance" que l’on trouve chez Hedios, adossé à un contrat d’assurance vie. En fait c’est une unité de compte.

Ces produits (lH Performance, H Rendement, etc voir leur site internet www.hedios.com) sont "indexés" sur un indice par exemple l’indice S&P Euro 50 Equal Weight Synthetic 5 % Price.
Comme cela a déjà indiqué dans les précédents messages il y a les scénarios positifs quand tout se passe bien mais comme indiqué dans leur formule "En contrepartie d’un risque de perte en capital"..
Les sorties du produit quant a elles sont soit annuelles ou trimestrielles selon les produits sélectionnés.
Les mauvais scénarios font état d’une baisse de l’indice de référence de 40% quand même, ce qui n’est pas négligeable. C’est à chacun de bien apprécier les risques.

Bonne fin de journée à tous