Portefeuille d'actions (très) lazy : uniquement un tracker monde ?

En effet, où va-t-on? :-)

Heureusement qu’il y a régulièrement des corrections d’ailleurs.

Cela permet de mettre en place la stratégie Buying only the dips efficace sur le long terme dans le cas d’actions à dividendes croissants.

Pour faire court, il s’agit d’un lump sum amélioré.

Sur le long terme, le lump sum sur des aristocrates juste après une correction est efficient.

Exemple concret français actuellement : LVMH

Croissance du dividende de plus de 10 % par an sur ces cinq dernières années.

Correction de plus de 15 % actuellement sur son plus haut historique atteint en mai 2018 (on était même tombé à -20 % récemment)

Personnellement, de grosses cap qui versent des dividendes croissants et qui décotent de 10, 15 voire 20 %, j’appelle ça faire des soldes, ou acheter à bon compte.

Cela améliore bien sûr le rendement initial qui peut parfois être faible même si je regarde avant tout le taux de croissance des bénéfices ces 3 et 5 dernières années.

Sur Investir ce matin :

Dans un communiqué, MSCI écrit que le facteur d’inclusion des grosses capitalisations chinoises dans ses indices mondiaux passera de 5% actuellement à 20% en deux temps, en mai puis en août. En conséquence, la pondération des valeurs chinoises dans l’indice MSCI des marchés émergents passera d’environ 0,7% actuellement à 3,3%.

J’aimerais avoir l’opinion des spécialistes sur ce nouvel ETF

Lyxor Core MSCI World (DR) UCITS ETF (EUR)     LU1781541179

-
peu d’ancienneté
logiquement peu d’encours

+
Réplique physique
Frais relativement réduits : 0.12
Capitalisant (pour CTO)
Cotation Euronext (pour frais de courtage)
Lyxor : reconnu par tous les courtiers

Y a t-il moyen de trouver mieux avec toutes les données incluses dans le "+" ?

- Spread elevé qui mange plusieurs années d’économie sur le TER vs. iShares MSCI World

Bonjour, je pense que Lopazz parle du Ishares core msci world, capitalisant, réplication physique et à 0,2% de frais. ISHARES MSCI WOR A | Euronext

Eric18 a écrit :

Bonjour, je pense que Lopazz parle du Ishares core msci world, capitalisant, réplication physique et à 0,2% de frais. ISHARES MSCI WOR A | Euronext

Effectivement bien mieux que celui auquel je faisais référence mais malheureusement ne semble pas pourvoir être acheté chez Bourse Direct mon courtier (qui ne référence pas bon nombre d’ETF SPDR, Ishares, Vanguard…).

Passer par la salle de marchés ? Et donc voir les frais s’envoler ? De qui se moque-t-on ?

Finalement un broker en ligne, pas tellement en ligne que cela…

Pour un PEA , Bourse direct OK (ou Binck)

Pour un compte titres , privilégier Degiro.

Vous aurez accès à IWDA soit sur la bourse de Amsterdam soit sur celle de Londres.

Attention, l’ETF à frais gratuits est celui côté sur la place d’Amsterdam.

Dernière modification par Franck059 (17/03/2019 16h02)

Le différentiel observé ne viendrait-il pas de la différence entre le cours de clôture du 31/01/2019 et le cours d’ouverture du 01/02/2019?

Bien à vous,
cat

Oui il y avait une erreur dans le calcul Arnvald mais la petite différence vient (à mon avis) d’ailleurs.

Bonjour

alchemist45 a écrit :

Ou dois-je commencé à mieux répliquer le marché en multipliant mes ETF ?

Un ETF monde est ce qui réplique le mieux le marché. Après ca dépend ce que vous entendez par "world". Si vous parlez de l’indice MSCI world, c’est les grosses et moyennes capitalisation du monde développé.
Après il existe par ex l’ETF SPDR MSCI ACWI IMI UCITS ETF qui inclut aussi les petites capitalisation et les marchés émergents.

Après la corrélation entre les deux (calculée sur 2 etfs américains , URTH & ACIM Asset Correlations) est quand même de 0,94 donc faut pas trop stresser. A mon avis ajouter un ETF émergents à un etf "msci world" est simple et ce qui est le plus efficient. Les petites entreprises sont plus difficile à acheter via ETF et moins diversifiantes.

alchemist45 a écrit :

L’avantage d’avoir un portefeuille multi ETF est-il d’avoir un meilleur ratio risque/rendement ?

A la marge (cf au dessus).

alchemist45 a écrit :

- Quelle différence y’a t-il d’avoir un portefeuille avec des ETF world/emergents/small et un portefeuille avec des ETF USA/Europe/emergents ? (cela réduit-il les frais ?)

Oui c’est moins cher car les ETF world sont assez cher en europe. Par ex moi je n’ai quasiment pas d’ETF world, et je réplique en utilisant les ETF amundi suivants : 500, CEU2 (ou C6E), AEEM, TPXE, CP9. Ils sont pas tous accessible en PEA.

A mon avis en dessous d’une certaine quantité de patrimoine/investissements par mois c’est mieux de rester sur un seul ETF ca simplifie la gestion, la compta et diminue les commissions (moins d’ordres, plus gros).

Perso je regrette un peu de pas être parti sur un seul ETF world.

A mon avis, en dessous de 200-500k de patrimoine/3-5k d’investissement par mois il faut mieux rester sur un seul ETF. Au dessus, ca se discute, ca dépend quelle valeur vous mettez à votre temps passé à gérer et à faire du excel pour calculer les ordres…

Si je ne me trompe pas Lopazz a/avait par ex un gros portefeuille très largement composé d’un seul ETF.

Qu’est ce qui différencie un portefeuille avec des ETF suivants les indices MSCI World/MSCI Emerging Markets et un portefeuille EasyETF S&P500/FTSE Developed Europe ?