SmartPortfolio : création d'un portefeuille de trackers (Lazy Investing)

Bonjour,

Merci beaucoup pour votre réponse. Je vais essayer d’affiner ma stratégie… Le problème, c’est que je ne peux placer de l’argent sur le fonds euro "Suravenir opportunités" qu’en sélectionnant au moins 25% d’UC… Et le tracker monde n’est pas proposé par Hedios!

Pensez-vous qu’il soit préférable de placer seulement 150 euros par mois sur le fonds "Suravenir rendement" (moins performant que "Suravenir opportunités") et de consacrer les 50 euros restants pour acheter sur MSCI World dans le cadre d’un PEA?

Autre question: pourquoi trouvez-vous l’ETF Euro Stoxx 50 trop limité? Quel autre tracker européen vous semble préférable? Le Vanguard FTSE Deveped Europe?

Merci encore pour vos remarques!

Cordialement,

Holden

Vanguard sort de nouveaux ETF globaux liquidité, volatilité minimale, momentum et value sur son fond irlandais :



Je suppose que ce n’est pas éligible au PEA, mais à tout hasard…

Edit : les 0,22% sont bien évidement les frais !

Bonjour,

PP pourra sans doute répondre pourquoi il préfère Amundi à Lyxor par exemple, dont la gamme PEA est aussi assez large.

Sur la diversification du risque de contrepartie, si vos encours sont conséquents, vous avez en effet intérêt à diversifier vos fournisseurs. Il serait dommage de ne diversifier que l’allocation d’actifs (donc le risque de marché).

Ceci dit, les contraintes réglementaires pesant sur les fonds imposent qu’ils ne soient pas exposés à + de 10% sur une contrepartie.  Donc sur des etfs synthétiques comme la plupart pour le PEA où la performance provient d’un produit dérivé du fournisseur (swap), des mécanismes d’appel de marge permettent de réduire cette exposition à hauteur de 10% maximum.

Cordialement

Bonjour,
@Fructif , auriez vous déjà calculer la répartition sectorielle globale du portfolio "plus de 8 ans à haut risque" ?

@Fructif , auriez vous déjà calculer la répartition sectorielle globale du portfolio "plus de 8 ans à haut risque" ?

Je me réponds (cela peut être utile à d’autres).
Portfolio équilibré comme le CW8 avec +14% d’immobilier , pris sur les secteurs : Santé -4% ; Techno -4% ; Conso cyclique et défensive -2% chacun ; Finance -1% .

Pour ce qui est de VEUR.NA que j’ai possédé il y a quelques temps, le dividende versé par Bourse direct correspondait au dividende affiché sur le site de Vanguard. Donc pas de retenue officielle.
Quid d’une retenue effectuée par Vanguard avant d’afficher son dividende sur son site ? Mais ça, c’est une autre histoire …

Je m’étais posé la même question, garprenti avait donné la réponse ici.

garprentri a écrit :

Oui, seuls les ETFs U.S investis UNIQUEMENT en titres U.S permettent d’echapper à une double taxation.
Tout comme il est possible de trouver des ETFs sur le CAC40 ou le DAX growth return,là encore,à la condition de n’utiliser que les trackers investis sur UN SEUL pays, chaque nation ayant sa fiscalité propre.
Dans ces 2 exemples, une detention en PEA permet une capitalisation en franchise TOTALE d’impot.

En gros, les dividendes ne sont taxés que quand ils "quittent le pays":

Les dividendes de titres français detenus dans un fonds francais ne seront pas taxés,les dividendes qui seront reversés par ce fonds/tracker à l’investisseur le seront.idem pour du USA/USA, allemagne/allemagne..etc…

Les dividendes de titres francais,americains,britanniques,allemands…etc..,seront taxés avant d’atterrir dans un fonds de droit irlandais ou luxembourgeois,les dividendes des trackers irlandais/luxembourgeois ne seront pas taxés au niveau irl/lux, mais le seront au niveau de la residence fiscale de l’investisseur…

Bonsoir
l’ETF  SPDR EU SM.CAP  IE00BKWQ0M75 - SMC  est il encore éligible au PEA ?
sur BD il est écrit : Aucun marché autorisé pour ce compte (PEA) et cette valeur

Que pensez vous de ma répartition ?
500 = 30 %
RS2K =  10 %
VEUR = 30 %
SMC ou autre = 10 %
AEEM  = 10 %
PMEH     = 10 %

J’étais partie au départ sur 50 % USA avec le 500 et 50 % Europe  avec VEUR mais pas de small caps pas d’Émergents
Si on considère l’immobilier à part,  cette répartition vous parait elle cohérente ?

Elmaestro a écrit :

Bonjour,

Je pense que cela pourrait être remplacé par Lyxor UCITS ETF MSCI Europe Small Cap D-EUR (EUR) | SMAE (FR0011779081) mais les frais courants sont de 0,40% au lieu de 0,30%.

Qu’en pensez-vous? Est-ce une bonne solution? autre idée?

Merci

Oui je l’ai vu mais très peu liquide

Eh bien, il s’avère que le tracker immobilier Europe proposé par SmartPortfolio n’est pas disponible chez Binck.

J’ai donc commencé à cherché des alternatives, et je pense à iShares European Property Yield UCITS ETF, qui semble très similaire. (La principale différence est qu’il est distribuant plutôt que capitalisant, mais ça ne me dérange pas.)

En revanche, il semble n’être négociable que par téléphone chez Binck… ce qui coûterait 5€ de plus par transaction :s Je suis en train de voir avec leur service client pourquoi, et s’il est possible de changer cela.

Mais en attendant, que pensez-vous de cette alternative ?

robolth a écrit :

Eh bien, il s’avère que le tracker immobilier Europe proposé par SmartPortfolio n’est pas disponible chez Binck.

En fait, si il est dispo chez Binck (j’en ai dans mon PEA…).
Il n’est juste pas facile à trouver.

Il faut chercher le code C8R dans leur barre de recherche (qui correspond à l’ancien code du tracker).

Bonjour Elliotan,

Normalement les trackers Euronext sont tous disponibles chez n’importe quel courtier. Si d’aventure ce n’était pas le cas, il suffira probablement de lui faire remarquer et il l’intégrera probablement. Donc, à mon avis pas d’inquiétude à avoir.
Après, si vous allez chercher des trackers hors Euronext un jour ça peut se compliquer. Mais si vous débutez ce n’est pas vraiment recommandé.

Bien à vous

bonjour sebirt,

Pardonnez moi si j’enfonce des portes ouvertes. Vu le fil ou vous intervenez et vos lectures, j’imagine que c’est peut-être le cas.

Mais il vaut mieux parfois être bien sur de se comprendre:

Ce qu’on appelle ici ’lazy’, c’est considérer qu’il est vain d’essayer de faire mieux que le marché si ce n’est par gout.
En effet de nombreuses études montrent que les stratégies d’achat à long terme avec rééquilibrage régulier de fonds diversifiés à faible cout (donc en particulier des ’etfs’) sont en général plus performantes à long terme que des stratégies plus actives a partir d’investissements plus chargés en frais.

Et les portefeuilles proposés par ’smartportfolio’ répondent à ce cahier des charges. Mais comme pour tout, il ne faut pas se lancer dans ce qu’on ne comprend pas. Et comme il s’agit de long terme, il ne faut pas se tromper sur ce qu’on achète et pourquoi on le fait.

Peut-être que quelqu’un de peu aguerri se sentira plus à l’aise avec un fond flexible tel que ceux analysés par Quantalys voir ici.
D’autres ont besoin de conseil professionnel. El là, c’est souvent cher, pas adapté aux jeunes épargnants et la mise en priorité de votre intérêt n’est pas garantie.

Mais dans tous les cas, ce qui doit primer c’est votre situation dans sa globalité, vos objectifs et leur évolution dans le temps.
Et pour quelqu’un qui veut se constituer à partir de zéro un apport personnel pour l’acquisition de sa ’RP’ dans 10 ans, je ne pense pas qu’une allocation 80 action / 20 fond euro soit adaptée.

Je n’ai pas en tête les statistiques, mais a mon avis, au delà de 20-25% d’actions vous prenez des risques trop élevés par rapport à votre horizon temporel. Sans parler du fait qu’à votre age, vos projets peuvent changer et une réserve de cash adaptée est utile.

Donc oui, il faut ouvrir ’pea’ et ’av’ en ligne pour prendre date. Votre épargne reste liquide sur votre av mais les retraits ne sont fiscalement favorables qu’après 8 ans. Sur le ’pea’ il faut clôturer pour retirer avant 5 ans et même impact fiscal. Dans votre cas, je partirais sur du 20 action / 80 fond euro le tout sur av de type puissance sélection avec investissement action sur ’etf’ ’acwi’ ou ’world’ voir sur un fond flexible a choisir dans la sélection ’quantalys’.

J’espère ne pas vous avoir fait perdre votre temps.

Cordialement