Portefeuille d'actions de DM

25 octobre : soldées 332 actions de IMS à 12,50 EUR (+3.03% net)

Enregistrements des opérations (net)
ATE.PA enregistrement des gains : 193 actions soldées à 24,34 EUR (ROI + 13,57%)
EIFF.PA enregistrement des gains : 72 actions soldées à 56,13 EUR (ROI + 01.02%)
EIFF.PA enregistrement des gains : 69 actions soldées à 59,60 EUR (ROI + 01,64%)
FFP.PA enregistrement des pertes : 88 actions soldées à 44,60 EUR (ROI - 00,46%)
FR.PA enregistrement des gains : 140 actions soldées à 34,00 EUR (ROI + 15,71%)
PIG.PA enregistrements des pertes : 517 actions soldées à 07,80 EUR (ROI -00,02%)
MRN.PA enregistrements des pertes : 124 actions soldées à 31,64 EUR (ROI -02,08%)
IMS.PA enregistrements des gains : 332 actions soldées à 12,50 EUR (ROI +3.03%)

Enregistrements des frais
ATE.PA -00,41%
EIFF.PA -01,54%
FFP.PA -0,34%
FR.PA -0,30%
PIG.PA -01.06%
MRN.PA -00,40%
IMS.PA  -00,30%

Début 1 Sept 2010
TOTAL P&L : +4.81%
TOTAL Latent : +12.19%

DM a écrit :

28 octobre :
-je rajoute une couche pour gameloft. Achat de 1110 actions demain à l’ouverture

Gameloft est bien parti

Stratégie pour 2011 :

- Je pense limiter le nombre d’opérations sur les actions en filtrant encore plus les tendances.
- Ajouter des ETFs : la performance d’un fond exprimée avec un graphique rend possible l’utilisation de l’analyse technique.
- Ajouter des matières premières et des devises.

La stratégie de réinvestissement me conduit à réinvestir 50% des gains des trois derniers mois dans 10 opérations à fort effet levier. Le reste est épargné.

Précision : aucune opération n’a un risque de plus 1,2% sur le capital. Et 0,547% en moyenne.

Bonjour DM,
de l’AT sur des titres avec des volumes aussi faibles, chapeau.
J’ai arrêté d’en faire sur de petits volumes car il est très dangereux de mettre des ordres STOP sur ces valeurs. Certains s’amusent à aller chercher les STOP lors des creux de marché.

Voici ce que j’ai en ce moment. Pour moi toutes ces valeurs sont en tendance.

Premier paragraphe : positions fermées.
Second paragraphe : positions ouvertes.

Date    Instrument
24-sept-10    RIN
15-oct-10    DIM
21-sept-10    IMS
8-oct-10    FFP
4-oct-10    PIG
19-oct-10    ING
26-oct-10    GLO
28-sept-10    GLO
11-oct-10    BEN
13-oct-10    FR
20-sept-10    FR
2-sept-10    AKE
5-oct-10    VIRP
27-sept-10    ORP
18-oct-10    ORP
29-oct-10    VIRP
5-nov-10    RHA
28-sept-10    GLO
17-nov-10    GFT
17-nov-10    MTU
8-nov-10    ERF
10-sept-10    GLO
27-sept-10    ORP
18-oct-10    ORP
2-déc-10    FFP
1-déc-10    EO
2-déc-10    POM
15-oct-10    POM
   
Date    Instrument
2-sept-10    AKE
3-sept-10    IPS
3-sept-10    RIN
3-sept-10    ING
10-sept-10    GLO
10-sept-10    RHA
17-sept-10    PIG
20-sept-10    FR
21-sept-10    IMS
27-sept-10    ERF
30-sept-10    FR
1-oct-10    ATE
1-oct-10    AKE
4-oct-10    PIG
5-oct-10    VIRP
8-oct-10    MTU
11-oct-10    BEN
13-oct-10    FR
15-oct-10    RAL
15-oct-10    POM
29-oct-10    GFT
29-oct-10    RAL
29-oct-10    POM
29-oct-10    EO
29-oct-10    MTU
3-nov-10    RXL
8-nov-10    ERF
15-nov-10    FR
17-nov-10    PIG
26-nov-10    ENTC
1-déc-10    EO
1-déc-10    RXL
2-déc-10    POM
2-déc-10    ING
2-déc-10    DBG
3-déc-10    MTU
3-déc-10    AKE
3-déc-10    GFT
3-déc-10    POM
3-déc-10    PIG
8-déc-10    CU
10-déc-10    RAL
10-déc-10    RIN
17-déc-10    RHA
20-déc-10    BON
21-déc-10    MTU
24-déc-10    FMU
24-déc-10    VIRP
27-déc-10    GLO
27-déc-10    SO
27-déc-10    BOZ

GoodbyLenine a écrit :

Bonjour DM, j’ai quelques questions pour vous :

  - j’ai essayé d’aller voir DMTrading Newsite | Ecole de trading mais j’ai une Error 404. Est-ce un problème de mon côté ?
  - pour l’application de votre méthode au FOREX, j’imagine que les intervalles de temps utilisés sont bien plus courts que mois / semaine / jour… (ce serait plutôt journée / heure / 5 minutes..). Est-ce bien le cas ?
  - avez-vous élaboré un backtest de votre méthode (sur les midcap en particulier) ?
     si oui, comment aurait-elle performé lors des crises de 1987, 1995, 2000, ou suite au 11/09/2001 ?
  - est-ce que vous ne pensez-pas qu’un mélange entre votre méthode, pour se protéger des risques de marché par exemple, et une bonne analyse fondamentale des valeurs (en Midcap, celà peut avoir un sens. Il est possible de trouver des valeurs décotés ou surcotée par rapport au marché, ou à leur secteur, qui finiront par corriger -parfois 3 ans plus tard- ou parfois à subir un aléas donnant raison au marché. MAis en moyenne, elles devraient faire mieux que le marché ou leur secteur. Et si on peut améliorer la technique basique "acheter la valeur / vendre le marché ou le secteur"  ou "vendre la valeur / acheter le marché ou le secteur", en ne se couvrant sur le marché ou le secteur que quand c’est nécessaire, en se trompant dans le "quand c’est nécessaire" seulement disons dans 30% des cas, ceci pourrait s’avérer rémunérateur et peu risqué) ?
   - en ce qui concerne FFP, que vous indiquez comme "Foncière", je crois que c’est plutôt un holding (familial de la famille Peugeot) avec 80% de sa valeur indexée sur celle de Peugeot.

Le site était en ligne, mais pour le moment j’ai du retard dans mon projet. C’est la vitrine de la société que je compte créer (bureau d’analyse, solutions de gestion, commercialisation d’algorithme, formation à l’analyse technique, etc.) Je préfère donc attendre encore un peu que tout soit prêt.

Je ne suis pas que sur le Forex, je surveille aussi l’or, le pétrole et le FCE. Faute de temps, le seul intraday que je fais, c’est le FCE et sur l’eurodollar. Ce n’est pas du tout la même technique, je ne fais pas de suivi de tendance, là je fais vraiment du pur daytrading, avec une AT plus poussée, le "price action".

Pour le Forex en lui même, j’utilise la même approche pour ma stratégie de suivi de tendance. J’observer les corrections sur le D1 et j’entre sur le H1 ou H4.

J’ai donc deux stratégies : suivi de tendance (mid caps et forex) et scalping (eurdol et FCE). A côté de ça je m’amuse beaucoup avec les options binaires sur les indices.

C’est ce que j’explique sur ce thread : Weinstein : comment gagner en bourse avec la méthode de Stan Weinstein ? (4/4) à terme, je préfère me concentrer sur des AT plus tranquilles, plus pépère, et vivre de cette tranquilité. Le trader fou qui fait des milliers d’euro par jour avec le doigt sur la gâchette, ce n’est pas moi.

Pour le backtesting, non. Pas encore. Ca demanderait du temps. Il faudrait que je passe au crible la centaine d’actions que je surveille pour ces périodes là. Mais prenons au hasard, ALTEN. Dans le post suivant car on va plus s’en sortir.

Pour le mélange de genre il y a deux écoles : ceux qui n’aiment pas, et ceux qui aiment. Ils sélectionnent fondamentalement une société. Puis on étudie le graphique pour entrer correctement. L’AT ici sert donc au timing.

Dans ma conception de l’AT, il n’y a pas besoin de l’AF : puisque je ne recherche que les tendances, une société décotée est naturellement en tendance baissière. Je ne l’achèterais que si elle passe en tendance haussière. Ainsi, le jour où une actions très basse reprend un chemin haussier, je serai dessus. Je ne serais pas rentré au plus bas, mais le principe de mon portefeuille n’est pas de rentrer bas, mais dans les tendances.

De fait pour moi, l’AT exprime l’AF : une société dont le cours est chahuté, va attirer un jour ou l’autre les investisseurs (value). Ce moment venu, l’AT exprimera que les acteurs portent de l’intérêt à la société, et que c’est le moment de les rejoindre.

Gardez à l’esprit ceci : l’AT est l’expression du comportement des acteurs. Les acteurs font le marché. Le marché a toujours raison. Donc il faut suivre les acteurs.

J’ai dit Foncière pour FFP, parce qu’il y a foncière dans le nom je ne savais pas que c’était une holding. J’ai du FMU maintenant.

Données mensuelles de Alten, graphique en ligne : (pour une mensuelle du CAC 40, je l’ai déjà posté plus haut).



Donc si je devais backtester, en premier lieu voilà ce que je fais : j’analyse le fond, CAD la tendance de fond.

Tendance de fond = données mensuelles
Tendance intermédiaires = données hebdomadaires

Et pour la précision = données journalières.

Sur ATE, dans une optique long only, mon portefeuille ne doit pas en contenir de mars 2001 à octobre 2003. Je dois en avoir en portefeuille de octobre 2003 à juillet 2006. Et ainsi de suite.

Je n’ai pas un historique plus long pour cette valeur. Je sais donc que durant la bulle de 2000, j’aurais participé à la hausse. D’ailleurs, c’est dans les bulles et les krach que les stratégies de suivi de tendance gagnent le plus : ça ne fait qu’aller dans un sens, très fortement. Dans une optique short only, j’aurais aussi participé à la baisse.

Bien sûr, les changements, les périodes de changement, sont difficiles à gérer pour les stratégies de suivi de tendances. C’est dans ces périodes, qu’il faut reconnaître au plus tôt (et c’est facile avec les outils dont j’ai parlé, Dow, moyenne mobile et droite de tendance, range de cassure etc.). C’est dans ces périodes, que l’on fait le plus de pertes. Ce qu’il y a de bien, c’est que la stratégie s’autorégule : au bout de une ou deux pertes, c’est que la tendance n’est plus là, et que donc on n’aura plus de set up avant longtemps.

Voici un exercice plus difficile : FFP justement.


Ici, il faut bien comprendre qu’on est là pour qualifier le mouvement, et savoir quand doit on en avoir en portefeuille. Ce ne sont pas des signaux d’entrée.

DM a écrit :

Voici ce que j’ai en ce moment. Pour moi toutes ces valeurs sont en tendance.

Date    Instrument
2-sept-10    AKE
3-sept-10    IPS
3-sept-10    RIN
3-sept-10    ING
10-sept-10    GLO
10-sept-10    RHA
17-sept-10    PIG
20-sept-10    FR
21-sept-10    IMS
27-sept-10    ERF
30-sept-10    FR
1-oct-10    ATE
1-oct-10    AKE
4-oct-10    PIG
5-oct-10    VIRP
8-oct-10    MTU
11-oct-10    BEN
13-oct-10    FR
15-oct-10    RAL
15-oct-10    POM
29-oct-10    GFT
29-oct-10    RAL
29-oct-10    POM
29-oct-10    EO
29-oct-10    MTU
3-nov-10    RXL
8-nov-10    ERF
15-nov-10    FR
17-nov-10    PIG
26-nov-10    ENTC
1-déc-10    EO
1-déc-10    RXL
2-déc-10    POM
2-déc-10    ING
2-déc-10    DBG
3-déc-10    MTU
3-déc-10    AKE
3-déc-10    GFT
3-déc-10    POM
3-déc-10    PIG
8-déc-10    CU
10-déc-10    RAL
10-déc-10    RIN
17-déc-10    RHA
20-déc-10    BON
21-déc-10    MTU
24-déc-10    FMU
24-déc-10    VIRP
27-déc-10    GLO
27-déc-10    SO
27-déc-10    BOZ

Du 24 au 31 décembre, le portefeuille a gagné 3.83% cette semaine

Comment vous utilisez prorealtime ? En prenant un abonnement sur le site ProRealTime -
            Logiciel de bourse en ligne, analyse technique & trading (sur leurs serveurs) ou avec un logiciel sur votre PC ?

Et parmi tous les outils de InteractiveBrokers (que je ne maitrise de loin pas), y a-t-l quelquechose de similaire ?

Idem.

Les fonctionalités mises à disposition gratuitement sont amplement suffisante pour traiter de l’investissement.

Maintenant, il y a toujours le risque que cette fonctionalité gratuite soit retirée du jour au lendemain.

Donc, pour ceux qui tirent un benefice certain de cet outil gratuit, il faut bien avoir conscience que cet outil peut faire defaut tres rapidement.

Cela pose la question de la fiabilité de ses outils et des moyens utilisés pour protéger ses outils de production.

Cela pourrait faire l’objet d’une file a part entiere.

A+
Zeb

Bonjour DM,

Je ne suis pas utilisateur de l’AT, je pense manquer de compétences sur le sujet, je préfère donc ne pas m’y mettre.

Je me pose beaucoup de questions sur Peugeot. Sur le fond, je pense que l’entreprise a un très bon potentiel de revalorisation :
- Décote sur FP
- Grosse trésorerie
- Dette en chute libre
- Bonnes perspectives de croissance, notamment sur les émergents

Je pense revenir sur la valeur après un AR lucratif. Je voulais croiser mon approche avec vous et avoir votre avis sur la tendance, d’un point de vue AT.

J’espère que nous pourrons échanger sur ce sujet.