Portefeuille d'actions de Sephiroth51

Bonjour,

Je n’ai pas refais le calcul car vous n’indiquez pas la pondération des 3 ETF donc je pars du principe que vous n’avez pas fait d’erreur.

Voilà donc la question que je me pose (si tant est que le raisonnement soit juste) : est-il réellement intéressant d’avoir virtuellement un etf qui pèse 6% du msci word en portefeuille et de la payer 4% par an ?

Oui, si vous pensez que cette composante rapporte plus que 4% par an.

Modification : oui, la contribution de cette ligne au portefeuille sera positive, mais si elle rapporte 5% pour un coût de 4%, vous « gagnez » 1%. Si vos autres lignes vous rapportent 2% en moyenne, alors vous êtes « perdant ». Mais ce raisonnement ne prend pas en compte la diversification et les possibilités de baisses de rendement futures.

Bonsoir, je vous remercie pour vos messages et me permets de rebondir.

C’est très juste Caceray, il faudrait (et comme le fait également remarquer Faith) que mon etf virtuel fasse 3.8% de mieux que le reste pour être intéressant toutes choses égales par ailleurs.
Ceci étant, après lecture des performances des 6 pays en question, cela semble mal partie. Seul Hong Kong sort du lot et encore ; au prix d’une grande volatilité.

Concernant le rééquilibrage, il ne me semble pas qu’il faille en faire avec un jeu d’efts capipondérés. Le mix restera inchangé quelles que soient les variations des etfs en question.

Au sujet des frais, et à titre d’exemple, l’impact de 0.2% de frais appliqué à un portefeuille typé IH de 140000€ et alimenté de 2000€/mois pendant 10 ans est de 8350€ soit quand même près de 60€/mois sur cette période.

Enfin, je pense avoir compris votre avant-dernier propos Faith concernant votre exemple sur le Japon ou bien l’Europe. Toutefois, la raison pour laquelle je ne me séparerai pas des entreprises de ces pays est que, et contrairement aux 6 pays cités dans mon deuxième message, le rapport diversification/frais est je trouve très correct.

Ce sont en effet deux de mes principales convictions : à long terme, une bonne diversification est souhaitable ainsi que des frais bas. A l’inverse des performances passées qui ont plus de mal à m’influencer.

Quand à creuser davantage ces sujets, c’est aussi pour ça que je suis la

Bonjour Abitibi,

Pour l’heure, au % près l’allocation est identique !

- 75% Monde
- 10% Emergents
- 10% smallcap US
- 5% smallcap EUR

J’ai depuis un bon moment maintenant l’envie de finetuner mon allocation actuelle avec un mix d’etf me permettant de répliquer au plus près le MSCI ACWI, dans un PEA et surtout avec des frais minimaux :
- Comme évoqué dans mes postes précédents via un probable switch ETF Monde vers le triplet US/EUR/JAP
- Et j’y ajoute le fait d’avoir le bon dosage entre pays développés / pays émergents

A date, j’ai manqué de temps et de motivation pour m’y essayer. Car, pour faire en sorte de matérialiser cette nouvelle allocation cible sur la durée, je dois développer un petit tableur ou un petit programme qui me calcul automatiquement les renforcements à faire.

Bien à vous.