Portefeuille d'actions de Kb92

Afin d’avoir une bonne vision sur ma performance 2022 j’ai monté un petit tableau que je pense utiliser mensuellement pour suivre mes résultats par ligne d’actif.

Je peux voir que sur 2022 j’ai une performance globale de -5,6% ce qui est très satisfaisant aux vues du marché. C’est principalement expliqué par ma faible exposition au marché (46% de liquidités).

On peut noter également un très bon market timing sur l’investissement en Chine qui me permet de dégager 9% de PVL sur une grosse ligne de mon portefeuille.

Egalement très satisfait de mon stock picking sur CTO avec +12% sur Atos (qui s’est transformé en +60% au 13/01/23).

Ma manière de comptabiliser les SCPI (déduction des frais immédiate qui permet de valoriser à la valeur de revente de l’instant T) entraine de facto une baisse significative.

A voir ce que nous réserve la suite…..



Une colonne des risques me permet également de calculer le risque global du portefeuille qui est actuellement très balancé entre des actifs non risqués (liquidités à 46%) et des actifs très risqués.

Michel je vous remercie pour ces premiers retours pertinents, qui en appelleront d’autres, je l’espère.

Pour vous répondre à vos trois points :

1° Mes actions françaises sont sur CTO car j’ai ouvert mon PEA cette année et il est donc encore bloqué pour 5 années. Mon CTO est vraiment une poche d’investissement "plaisir" que je pourrais retirer du jour au lendemain si j’en ai vraiment le besoin. Le CTO n’a pas vocation a grossir dans les année à venir (à part si Atos continue sur sa lancée étonnante).

2° Totalement en accord avec vous, les liquidités vont pour 2023 approximativement me faire perdre 3-4% par rapport à l’inflation. Néanmoins j’ai comme projet à court/moyen terme d’acheter un bien immobilier avec ma compagne et je préfère pouvoir bénéficier de mes liquidités facilement sans avoir à les désinvestir de supports à des moments inopportuns. Mon objectif est de ne pas dépasser les 50% de liquidités dans mon portefeuille.

3° Je ne suis pas encore endetté mais ca ne saurait tarder. Néanmoins les taux sont actuellement très haut sans aucun impact à la baisse sur les prix… Il est compliqué de trouver le bon point d’entrée. J’avais contacté Corum en décembre pour voir ce qu’ils proposaient comme taux d’emprunt sur les SCPI, il était à 4,72% ce qui m’a fait décliner avec plaisir cette proposition.

Salut Kb92,

En fait , votre cash est en quelque sorte de l’épargne de précaution, plutot que de l’argent à investir, non?

Sinon, pourquoi ne pas y "être allé", lors des baisses conséquente que l’on a eu en 2022?

Bonjour Kb,
Une question :
vos livrets A et LDD sont pleins?
Dans l’objectif d’un achat sous 3-4 ans, c’est peut etre le plus souple, et plus lucratif qu’un fond euros?

Bonjour à tous,

Cette fois je suis dans les temps pour mon récap du mois de février 2023.

Voyons directement le tableau de suivi avec les données de février + les données globales YTD:



Un mois sans grands mouvements, une performance globale à -1%.

Les informations intéressantes:

- Mon exposition aux marchés chinois a un impact assez important sur mes performances (environ 10% de mon portefeuille global). Les dernières politiques du gouvernement n’ont pas aidés mais je crois très fortement au potentiel à long terme. Je n’hésiterais pas à allonger ma position si je vois une grosse baisse. On peut voir que les marchés ont clairement des positions à court terme sur la Chine car les seules variations suivent des décisions de politiques publiques…

- Atos, déjà +70% depuis mon entrée sur ce titre. On est encore loin des objectifs de valorisation que je vise sur ce titre mais le point de sortie est assez complexe à trouver.

- Le contexte macro me conforte dans mon idée de rester très liquide sur cette année 2022 afin de pouvoir saisir de bonnes opportunités.

- Comme prévu et discuté sur ce fil le mois dernier j’ai transféré une grosse partie de mon fond euros vers mon Livret A pour profiter des 3% garantis en attendant les potentielles opportunités.

- Je me suis rendu compte d’un problème avec mon tableau de suivi qu’il faudra que je règle. Lorsque j’allège une ligne cela impacte ma performance du capital alors que ca ne devrait pas être le cas. Exemple 100€ investis qui ont générés une PV de 25€ = perf du K de 25%, si je sors 50€ de cette ligne ma perf du K au global devrait rester de 25% mais avec ma formule habituelle je me retrouve avec 50%. Il faut que je sorte une partie de la PV pour être en cohérence.

Bon courage à tous,

Bonjour à tous,

Un "mois pour rien" avec une performance magnifique de 0,0% de performance du capital.

Je continue de DCA sur mes actifs long terme : ETF divers (monde, émergents), cryptos.

Le tout en restant très cash car j’ai une vision très pessimiste pour le S2 2023.



Bon courage.

Reporting Juin-23:

Portefeuille : Variation à la hausse notamment poussée par les investissements dans les fonds indiciels (international, emerging, europe) et les fonds divers du PEE/PER. Performance globale grignotée par la baisse des cryptos.

Commentaire : Je pense continuer de renforcer de manière plus importante la poche cryptos. En effet j’ai l’impression que c’est un meilleur market timing que sur les actions classiques qui sont sur un top de marché. Mes convictions sont que d’ici 4/5 ans le marché crypto peut avoir fait x2 x3 par rapport à la situation actuelle ce qui n’est pas le cas du marché financier traditionnel.

A noter que la poche de liquidité va baisser le mois prochain avec de grosses dépenses persos et le versement sur le fond PEE de mon entreprise afin de bénéficier de l’abondement.

Garder 40-45% de liquidités me permettra potentiellement de réaliser un premier investissement dans l’immobilier locatif si les prix baissent suffisamment pour rendre l’affaire intéressante. De mes discussions avec des CGP-Agents immobiliers les acheteurs ont un pouvoir de négocation bien plus important qu’il y a 6 mois.

Bonjour à tous,

Un peu de retard pour la publication de ce mois-ci expliqué par de fabuleuses vacances qui donnent fortement envie d’une vie + remplie de soleil/plage que de travail 9h/21h!

Bilan :



Très négatif notamment à cause de mon exposition à la Chine et Atos. Deux positions risquées assumées. Je réfléchis actuellement à un débouclement de la position de la Chine, j’ai du mal à visualiser la suite de leur politique économique.

Le mouvement important du mois correspond à un transfert de mes disponibilités vers des SCPI. Certains se demandent sans doute pourquoi les SCPI dans un moment qui ne semble pas forcément propice. J’y trouve principalement deux raisons:
- J’investis dans des SCPI jeunes qui collectent beaucoup et qui ont donc de belles opportunités sur un marché immobiliser baissier ;
- J’investis dans des SCPI diversifiées dont le patrimoine ne me semble pas évoluer suffisamment à la baisse pour amener une baisse des parts.

J’ai notamment investis dans Coeur d’Europe et j’ai profité du lancement de la nouvelle SCPI Européenne UPEKA avec prix de parts sponsor avec -5%.

Bon courage à tous!

K.

Dernière modification par Alium (06/10/2023 22h18)

Bonjour merci pour votre partage,
D’ou vient votre colonne "niveau de risque"? 
Je ne suis pas totalement en accord avec celle ci.
Si le risque est une mesure de la volatilite, j’ai du mal a justifier que les crypto = Atos et que ETF Europe 600 soit plus risque que l’ETF Emerging market.

Alium dans sa présentation a écrit :

Bonjours à tous (et toutes),

Je rejoins le forum après un long temps en tant qu’observateur.
J’ai noté que la bienveillance est de mise, ce qui en fait un espace TRES appréciable et serein.

Pensez-vous être dans la bienveillance sur ce coup?

Alium a écrit :

…
A voir votre portefeuille vous n’êtes pas dans la finance ni dans l’investissement mais dans la vente à domicile pour AMUNDI et autres organismes de placement qui rackettent leurs clients depuis des décennies. …
…
… Là encore pour un ’financier’ je me permets de trouver ça terriblement pathétique (même Kevin le magasinier a compris que la fdj avait plus valeur d’investissement que la crypto) et dangereusement irraisonné……

Bonjour,

Quel n’a pas été mon étonnement lorsque j’ai vu autant de réactions à la publication de ce mois-ci concernant mon portefeuille.

Tout d’abord Alium je trouve bien dommage la véhémence de certains de vos propos alors que vous soulevez un point intéressant : mon portefeuille est très (trop) diversifié.

L’explication est relativement simple, je suis jeune et j’investis depuis seulement 3 ans. J’apprécie donc le fait de découvrir de nombreux supports d’investissement, cela me permet de découvrir quel type d’investissement me convient le mieux. Au fur et à mesure des mois/années je vise une concentration plus importante vers les supports et plateformes qui me plairont le plus.

Concernant votre propos sur le fait de travailler chez Amundi… Je n’ai que des placements dans des banques en lignes avec très peu de frais, je ne vois pas le rapport.

JeromeLMNP pour vous répondre concernant la colonne niveau de risque cela correspond au SRI que je ne calcule pas moi même. C’est un niveau de risque qui est calculé directement par le fonds ou qui est lié à la typologie de l’actif. C’est une échelle entre 1 et 7. Un actif a très forte volatilité sera forcément notée 7. Deux actifs 7 ne se valent pas forcément en risque. Du cash sera noté 1, une crypto sera 7. Il y a potentiellement des coquilles… Mais c’est relativement utile pour calculer le risque approximatif du portefeuille.