Portefeuille d'actions de A7E

A7E · #1

Tout d’abord, veuillez pardonner mon français. Je viens d’outre mer – et massacre votre wonderful langue régulièrement. J’ai travaille pendant longtemps aux USA, en Angleterre et en France. Donc, j’ai des portefeuilles (légalement) à l’abri des impôts dans les trois pays.

Objectif des portefeuilles : générer un complément d’income pour ma retraite dans quelques années --de façon à ce que je puisse vivre des dividendes (plus pensions) et transférer le portefeuille plus tard à mes enfants. (Donc – les fonds à capitalisation ont peu d’intérêt pour moi – je veux un flow de dividendes régulière.)

Mes 3 portefeuilles :
1. Commençons avec le plus facile : USA. Le portefeuille a été construit comme suit :
- 26 lignes Actions pour 56% de la valeur du portefeuille
- 5 lignes bond funds pour 10% du portefeuille (3 Corp Investment grade ; 2 high yield)
- 6 REITS pour 18% du portefeuille
- 6 MLP pour 11% du portefeuille
- 4 Bus Dev Company funds (venture capital) pour 6% du portefeuille

Les critères de sélection pour les actions sont simples : Membre du ‘Champions, Challengers and Contenders’ club (i.e., une longue histoire de paiement de dividendes), un rendement minimum de 3%, un payout ratio (basé sur free cash flow) de moins de 70%, et un taux de croissance (CAGR) de dividende sur 5 ans >4%.

Le portefeuille est bien diversifié vu le nombre d’actions/secteurs. Je suis ‘buy and hold’ quoi qu’il arrive (tant qu’ils ne baissent pas le dividende).

Ce portefeuille génère déjà un rendement de 5.6%, et comme le portefeuille de IH, it likes ‘green’.

Le cash flow est très bien ventilé à travers les 12 mois. Tout est dans une enveloppe défiscalisé IRA --- (think PEA) with zero impôts jusqu’à ce que la retraite.

2. Portefeuille UK :
- 25 lignes d’actions (all UK pour éviter retenue à la source à l’étranger)
- 3 fonds actions avec dividendes trimestrielle pour une meilleure distribution calendrier de cash flow.
- 1 fond corporate high yield bonds (ILH)

Comme la plupart des sociétés anglaises paient des dividendes semestriels, le cash flow est moins régulier qu’aux USA --- mais les fonds aident pas mal (smoothing). Le portefeuille génère un rendement de 5.4%. Tout est à l’abri des impôts dans un SIPP (PEA) --- sauf un ‘crédit d’impôts’ de 10% non récupérable sur dividendes.

3. Portefeuille France :
Pour quelqu’un comme moi qui cherche un cash flow rendement --- c’est bien difficile de construire un portefeuille en France. Les sociétés (à 2 exceptions près) ne paient qu’un dividende par an. Frustrant et High Risk à mon avis. En plus, la plupart paient leurs dividendes en Mai ou Juin ---- donc peu de ventilation de cash flow calendrier non plus. Pas de SIIC, pas d’obligation avec paiements régulière non plus (sauf très fortement imposé dans un CTO). Dur Dur. Je voulais chercher des actions dans d’autres pays EU pour compléter le portefeuille, mais les contraintes de ‘retenue à la source’ et PEA m’ont obligé d’abandonner cette idée. (J’ai quand même rajouté deux lignes actions Hollandaise taxés à 10% non-récupérable.)

Enfin, le portefeuille consiste à :
- 22 lignes Actions francaises (moitié répartis sur des sociétés ‘Aristocrats des Dividendes’)
- 4 lignes ETF Lyxor low cost à dividende (1 trimestriel, 3 semestriel)

Le portefeuille a un rendement honorable de 6%, mais pas bien ventilé de point vu calendrier.

Je vais bientôt liquider un autre portefeuille Assurance Vie qui a peu intérêt (low yield funds, high expense and no cash flow potential). Toute suggestion pour générer un bon rendement est la bienvenue. Je suis aussi intéressé par des stratégies d’autres comme moi qui approchent la phase ‘distribution’ de leurs vie, plutôt que accumuler.

A7E

Mots-clés : pea

Rodolphe · #2

Bonjour A7E,

je vois que nous avons le même objectif : maximiser le flux de dividendes en le sécurisant et en le rendant le plus fluide possible (fractionnement des versements). Je suis peut-être curieux mais pourquoi ne pas le publier, car vous nous mettez l’eau à la bouche…..

A7E · #3

Volontiers --- je ne voulais pas prendre trop de place avec excel spreadsheets de trois portefeuilles (USA, UK, FR). Voici le portefeuille USA:

Ticker Bloomberg Nom Nbr Prix de Revient Unitaire USD Cours devise locale Devise Parité Valo. USD
TOTAL TOTAL 404,984
Liquidité 90
CINF:US Cincinnati Financial Corp 120 42.750 49.300 USD 1.00 5,916
EXG:US Eaton Vance Tax-Managed Global Diversified Equity Income Fund 870 9.460 9.650 USD 1.00 8,395
HAV:US Helios Advantage Income Fund Inc 775 8.990 9.200 USD 1.00 7,130
AVA:US Avista Corp 155 25.960 28.930 USD 1.00 4,484
AWF:US AllianceBernstein Global High Income Fund Inc 830 15.770 16.540 USD 1.00 13,728
AZN:US AstraZeneca PLC 80 47.700 52.042 USD 1.00 4,163
BIP:US Brookfield Infrastructure Partners LP 110 38.580 38.520 USD 1.00 4,237
COP:US ConocoPhillips 70 58.050 61.867 USD 1.00 4,331
D:US Dominion Resources Inc/VA 75 54.380 60.980 USD 1.00 4,574
DRI:US Darden Restaurants Inc 90 46.310 52.985 USD 1.00 4,769
DX:US Dynex Capital Inc 352 10.120 10.650 USD 1.00 3,749
GE:US General Electric Co 190 22.830 22.654 USD 1.00 4,304
GEL:US Genesis Energy LP 100 42.640 47.540 USD 1.00 4,754
GIS:US General Mills Inc 75 48.800 50.700 USD 1.00 3,803
HAS:US Hasbro Inc 100 39.460 47.290 USD 1.00 4,729
HHY:US Helios High Yield Fund 1,315 10.450 10.580 USD 1.00 13,913
JNK:US SPDR Barclays High Yield Bond ETF 265 40.750 41.702 USD 1.00 11,051
KMB:US Kimberly-Clark Corp 50 90.500 105.460 USD 1.00 5,273
LNCO:US LinnCo LLC 290 38.220 42.525 USD 1.00 12,332
LO:US Lorillard Inc 175 40.600 42.719 USD 1.00 7,476
MHLD:US Maiden Holdings Ltd 400 10.100 10.670 USD 1.00 4,268
MMP:US Magellan Midstream Partners LP 80 49.620 52.450 USD 1.00 4,196
MPW:US Medical Properties Trust Inc 655 13.430 16.430 USD 1.00 10,762
NNN:US National Retail Properties Inc 225 33.220 40.370 USD 1.00 9,083
OHI:US Omega Healthcare Investors Inc 400 26.310 34.260 USD 1.00 13,704
PAA:US Plains All American Pipeline LP 120 53.330 57.470 USD 1.00 6,896
PBP:US PowerShares S&P 500 BuyWrite Portfolio 655 21.140 20.870 USD 1.00 13,670
PGX:US PowerShares Preferred Portfolio 1,970 14.780 15.030 USD 1.00 29,609
PM:US Philip Morris International Inc 45 89.040 94.620 USD 1.00 4,258
PPL:US PPL Corp 235 30.360 32.850 USD 1.00 7,720
PSEC:US Prospect Capital Corp 450 11.230 11.034 USD 1.00 4,965
RAI:US Reynolds American Inc 160 43.730 47.750 USD 1.00 7,640
SDIV:US Global X SuperDividend ETF 605 23.280 24.045 USD 1.00 14,547
SJR:US Shaw Communications Inc 250 23.650 22.930 USD 1.00 5,733
STAG:US STAG Industrial Inc 1,285 18.560 22.120 USD 1.00 28,424
TCAP:US Triangle Capital Corp 175 28.780 28.030 USD 1.00 4,905
TCPC:US TCP Capital Corp 360 15.910 15.600 USD 1.00 5,616
TCRD:US THL Credit Inc 380 15.300 15.310 USD 1.00 5,818
TGH:US Textainer Group Holdings Ltd 125 41.700 39.000 USD 1.00 4,875
UHT:US Universal Health Realty Income Trust 540 45.990 54.380 USD 1.00 29,365
WBK:US Westpac Banking Corp 50 148.360 175.090 USD 1.00 8,754
WM:US Waste Management Inc 110 36.500 41.125 USD 1.00 4,524
WPC:US WP Carey Inc 130 57.780 70.370 USD 1.00 9,148
KO:US Coca-Cola Co/The 85 40.130 42.220 USD 1.00 3,589
PG:US Procter & Gamble Co/The 135 78.280 78.221 USD 1.00 10,560
CLMT:US Calumet Specialty Products Partners LP 340 35.720 37.180 USD 1.00 12,641
JNJ:US Johnson & Johnson 76 85.690 85.690 USD 1.00 6,512

A7E · #4

Desole -- je ne sais pas importer en excel correctement.

A7E · #5

Et le portefeuille UK (pour voir les noms au moins):

Ticker Bloomberg Nom Nbr Prix de Revient Unitaire GBP Cours devise locale Devise Parité Valo. GBP +/- Value
TOTAL TOTAL 149,400
Liquidité 4
RSL:LN Resolution Ltd 1,446 2.758 2.706 GBP 1.00 3,913 -2%
UU/:LN United Utilities Group PLC 541 7.323 7.420 GBP 1.00 4,014 +1%
PHNX:LN Phoenix Group Holdings 621 6.418 6.395 GBP 1.00 3,971 -0%
RSA:LN RSA Insurance Group PLC 3,621 1.096 1.110 GBP 1.00 4,019 +1%
CLLN:LN Carillion PLC 1,418 2.797 2.861 GBP 1.00 4,057 +2%
BBY:LN Balfour Beatty PLC 1,609 2.465 2.096 GBP 1.00 3,372 -15%
AZN:LN AstraZeneca PLC 119 33.174 33.325 GBP 1.00 3,966 +0%
MRCH:LN Merchants Trust PLC/The 930 4.267 4.628 GBP 1.00 4,304 +8%
SSE:LN SSE PLC 260 15.256 15.670 GBP 1.00 4,074 +3%
RDSB:LN Royal Dutch Shell PLC 182 21.754 22.980 GBP 1.00 4,182 +6%
VOD:LN Vodafone Group PLC 2,076 1.911 1.936 GBP 1.00 4,018 +1%
HSTN:LN Hansteen Holdings PLC 4,509 0.880 0.870 GBP 1.00 3,923 -1%
ADM:LN Admiral Group PLC 304 13.049 12.570 GBP 1.00 3,821 -4%
PFL:LN Premier Farnell PLC 1,966 2.018 2.204 GBP 1.00 4,333 +9%
BLND:LN British Land Co PLC 678 5.845 5.970 GBP 1.00 4,048 +2%
IMT:LN Imperial Tobacco Group PLC 173 22.886 23.550 GBP 1.00 4,074 +3%
MUT:LN Murray Income Trust PLC 527 7.525 7.795 GBP 1.00 4,108 +4%
MKS:LN Marks & Spencer Group PLC 1,008 3.934 4.141 GBP 1.00 4,174 +5%
CNA:LN Centrica PLC 1,050 3.779 3.762 GBP 1.00 3,950 -0%
CTY:LN City of London Investment Trust PLC/The 1,140 3.480 3.569 GBP 1.00 4,069 +3%
GSK:LN GlaxoSmithKline PLC 246 16.088 16.450 GBP 1.00 4,047 +2%
NG/:LN National Grid PLC 502 7.899 8.250 GBP 1.00 4,142 +4%
SBRY:LN J Sainsbury PLC 1,034 3.835 3.902 GBP 1.00 4,035 +2%
HSBA:LN HSBC Holdings PLC 583 6.796 7.145 GBP 1.00 4,166 +5%
LAND:LN Land Securities Group PLC 463 8.567 8.820 GBP 1.00 4,084 +3%
IDVY:LN iShares EURO STOXX Select Dividend 30 883 13.568 13.860 GBP 1.00 12,238 +2%
EMDV:LN SPDR S&P Emerging Markets Dividend UCITS ETF 812 14.750 14.990 GBP 1.00 12,172 +2%
IAPD:LN iShares DJ Asia/Pacific Select Dividend 30ct Dividend 510 23.496 24.150 GBP 1.00 12,317 +3%
ILH:LN INVESCO Leveraged High Yield Fund Ltd 18,025 0.640 0.655 GBP 1.00 11,806 +2%

A7E · #6

Et la moitie de mon portefeuille FR (l’autre motie dans un autre spreadsheet). Rendement 5.8%:

Ticker Bloomberg Nom Nbr Prix de Revient Unitaire EUR Cours devise locale Devise Parité Valo. EUR +/- Value
TOTAL TOTAL 67,033
Liquidité 498
FP:FP Total SA 105 35.530 38.325 EUR 1.00 4,024 +8%
STM:FP STMicroelectronics NV 660 5.600 6.700 EUR 1.00 4,422 +20%
GSZ:FP GDF Suez 241 15.390 16.590 EUR 1.00 3,998 +8%
EDF:FP Electricite de France SA 237 15.500 17.685 EUR 1.00 4,191 +14%
NEO:FP Neopost SA 79 47.940 50.570 EUR 1.00 3,995 +5%
RAL:FP Rallye SA 127 28.380 30.700 EUR 1.00 3,899 +8%
DG:FP Vinci SA 107 34.620 37.340 EUR 1.00 3,995 +8%
DNX:FP DNXcorp 183 20.330 20.600 EUR 1.00 3,770 +1%
PSB:FP PSB Industries SA 161 23.200 23.800 EUR 1.00 3,832 +3%
SEL:FP Lyxor ETF STOXX Europe Select Dividend 30 250 13.410 13.865 EUR 1.00 3,466 +3%
SCR:FP SCOR SE 167 24.005 22.985 EUR 1.00 3,838 -4%
CNP:FP CNP Assurances 345 11.575 11.300 EUR 1.00 3,899 -2%
SAN:FP Sanofi 52 82.810 84.720 EUR 1.00 4,405 +2%
CS:FP AXA SA 279 14.204 14.715 EUR 1.00 4,105 +4%
RXL:FP Rexel SA 239 16.675 17.300 EUR 1.00 4,135 +4%
EN:FP Bouygues SA 185 22.135 21.460 EUR 1.00 3,970 -3%
HEIA:NA Heineken NV 4 53.580 54.290 EUR 1.00 217 +1%
REN:NA Reed Elsevier NV 15 12.880 12.600 EUR 1.00 189 -2%
OR:FP L’Oreal SA 16 135.700 136.450 EUR 1.00 2,183 +1%

Rodolphe · #7

Merci A7E, je vais regarder cela tranquillement à la recherche d’idées d’investissement !

A7E · #8

Merci Rodolphe. Je suis en train de migrer un portefeuille AV vers mon PEA. Donc, moi aussi, je serais tres interesse par des idees de rendement. Merci d’avance. ;-)

sergio8000 · #9

Bonjour,
Je vous avoue que je suis en admiration devant un nombre si grand d’entreprises et ne peux m’empêcher de vous poser la question suivante :
Comment faîtes-vous pour suivre autant d’entreprises ? Vous y passez combien de temps ?

Merci.

A7E · #10

C’est une très bonne question Sergio. La réponse se trouve dans mon approche d’investissement. Je suis ‘buy and hold’ (avec un petit œil de monitoring). Trois facteurs clefs :
1) Mes stocks ne sont pas des start-ups ou high risk technologies. Ai-je vraiment besoin de passer beaucoup de temps a étudier Coke ou P&G ou Kimberly Clark ou (en France) Total ou Vinci ou Sanofi….. ? Un coup d’œil trimestriel suffit largement pour ce genre d’investissement.
2) Je ne suis pas un trader. Si une de mes actions rencontre un trou d’air --- bon le prix baisse de 20% --- mais il va remonter. Je ne vends pas. Pour moi, le plus important (de loin) est la politique de dividende.
3) Le beta de mon portefeuille est 0.7 ---- donc volatilité limité.

Si j’étais dans les actions high tech, ou start-up ou small caps, il ne serait pas possible d’avoir autant de positions.

Je dors bien.

Best regards

prb · #11

Bonjour A7E,

J’aurais une question pour vous. Vous avez indiqué détenir un portefeuille UK.

J’ai moi-même un compte courant, un ISA (livret) et un "Share dealing account" avec la Bank of Scotland (HBOS) qui datent de mes années d’expatriation en UK. Ces comptes sont déclarés au fisc Français.

J’ai environ 30 K£ qui moisissent sur le compte courant et l’ISA avec un taux d’intérêt ridicule. Le compte titre est vide depuis 2009.

J’ai envoyé il y a quelques mois un email à leur sce client pour savoir si je pouvais continuer à utiliser le compte titre en tant que résident Français. Il m’a été sèchement répondu que cela n’était pas possible pour des raisons fiscales

Votre expérience semble prouver le contraire. Pourriez-vous m’éclairer un peu sur les conditions de détention de votre compte titre UK en tant que non résident UK et des éventuelles démarches à entreprendre.

Merci

garprenti · #12

Impressionnant, le nombre de ligne! On dirait un portefeuille d’institutionel! D’ailleurs, dans l’esprit ca rappelle un peu les endowment funds, ou le capital ne doit pas etre consommé, et servir un rendement regulier et perenne sur du très long terme!
J’aimerais avoir ce type de portefeuille dans quelques annees, avec sans doute moins de lignes, et malheureusement pas aussi optimisé fiscalement!

A7E · #13

PRB, mon compte en Angleterre est un compte de retraite défiscalisé qui s’appelle SIPP. Ca marche plus ou moins comme un PEA mais avec des limites de retraits à la retraite de 25 % du capital et ensuite environ 7% max. par an. Hélas (pour votre cas) d’après ce que j’ai compris, il faut l’ouvrir quand on est en Angleterre mais on peut le garder après avoir quitté l’Angleterre.

Garprenti : ce qui est bien avec ce genre de portefeuille bien diversifié dans les actions "dividend growth", c’est l’augmentation annuelle des dividends. Je n’ai pas fait le compte exact mais je ne suis pas loin d’une augmentation de plus de 7% de dividend, sans compter une plus-value non négligeable. A la fin du mois je vais lister la mise à jour de mes portefeuilles US, France et Angleterre.

Salut, Patrick

prb · #14

Merci pour votre réponse.

Effectivement, en quittant la Grande Bretagne, si j’ai bien pensé par exemple à fermer mon livret chez ING qui refusait les non résidents, je n’ai pas pensé à ouvrir des comptes avantageux pour les non-résidents. Il faut dire que j’avais un délais de départ de 3 semaines, ce qui est court.

Je reste donc pour le moment bloqué avec un taux de 0,90% brut.

Qui sait, si le Pound retrouve un jour ses niveaux d’avant crise je ne serai tout de même pas perdant.

garprenti · #15

Bonjour A7E,
J’ai pensé à vous en voyant le detail de l’ETF SPDR S&P euro dividend aristocrats:
*éligible PEA
*distribution de dividendes semestrielle
Sauf erreur de ma part, je ne l’ai pas vu dans votre portefeuille, et il "colle" plutôt bien à ce que vous recherchiez…

A7E · #16

Merci Garpendi pour ce tuyau. En effet j’avais regardé l’ETF Aristocrats; malheureusement, bien que distribuant, le rendement est de 0,49%. Avec un TER de 0,3% c’est vraiment sans intérêt pour quelqu’un qui cherche un revenu (mon seuil minimum est de 3% annuels plus je regarde le taux de croissance annuel pour, au moins, compenser l’inflation).

Amicalement

garprenti · #17

Effectivement, je n’avais pas vu le "rendement"….a ce niveau, c’est une blague…
Finalement je laisse tomber l’idee du tracker large en complement du portefeuille de titres vifs, et vais me concentrer sur la constitution de ce dernier…qui sait, un jour j’aurais peut-etre autant de lignes que vous?
C’est en tout cas ce vers quoi je m’oriente desormais, je pioche dans les dividends aristocrats et je cherche une large diversification, en esperant pouvoir en retirer les "fruits" d’ici 20/25 ans…
Cordialement.

miguelmantes · #18

A7E

Hors Sujet, votre pseudo a t’il un rapport avec le Vought A7E Corsair II

A7E · #19

Yes.  :-)

bernisevic · #20

Bonjour A7E,

A propos de Lyxor ETF STOXX Europe Select Dividend 30, pouvez-vous me dire la fréquence du versement des dividendes (annuel/semestriel/trimestriel) et la/les dates, s’il vous plait.

Merci d’avance.

A7E · #21

Sure. Semestriel. Dernier versement 27 May.

Cdt

Titi27 · #22

Bonsoir A7E,

J’aime bien votre portefeuille (celui de mai 2013 est il similaire à ce jour ?) et surtout votre approche B&H.

Je partage bon nombre de valeurs avec vous, et surtout la même approche.

Le nombre de lignes peut être élevé sans besoin de suivi quotidien, si l’on pense sélectionner des valeurs "dont on serait acheteur si elles baissaient de 50%", comme dit notre hôte.

Cordialement

A7E · #23

Merci Titi, j’allais faire un reporting trimestriel mais je n’ai pas vu l’intérêt. J’ai vendu 5 positions dans l’année, don’t deux du secteur tabac (crise de conscience); une pour avoir baissé le dividend et une autre à cause d’opa (AZN).

Les dividendes ont augmenté 7% de 2013 à 2014 en valeur, et en plus jai plus d’actions comme chaque fois que j’accumule mille dollars, mille sterling ou mille euros, je reinvesti dans une action un peu ‘down’ dans le portefeuille.

Je suis critiqué par quelques personnes pour mes 105 positions ----- mais cet un portefeuille que l’on appelle outre-mer ‘SWAN’ (Sleep Well At Night). ;-)

Cdt

namo · #24

Intéressant !
Êtes-vous une "US Person" (i.e. détenteur de Green Card ou citoyen US) ? De quel pays êtes-vous actuellement résident fiscal ?

Quel type d’IRA possédez-vous ?

Selon vos réponses j’aurais peut-être des questions supplémentaires.

A7E · #25

Namo, Je suis un ‘US Person’ avec passeport, mais aussi français (avec passeport). Je réside en France. Mon portefeuille US est dans un ‘traditional IRA’ – pas dans un Roth IRA. J’ai passé 10 ans en Angleterre est mon portefeuille là est dans un SIPP (un PEA avec plus de flexibilité).

On ne peut pas dire je devrait chercher plus de diversification à l’étranger.  :-)

Cdt

Discussion	Réponses	Vues	Dernier message
Portefeuille d'actions de Portefeuille (stratégie dividendes) [ 1 2 ]	27	12 839	15/08/2019 00h40 par Portefeuille
Cette discussion est fermée Portefeuille d'actions de Scipion8 [ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 … 42 ]	1 042	592 816	03/05/2022 13h19 par Reitner
Portefeuille d'actions de Lopazz [ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 … 32 ]	794	459 474	Hier 00h56 par lopazz
Portefeuille d'actions de MrDividende [ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 … 44 ]	1 094	544 566	28/09/2024 12h58 par L1vestisseur
Portefeuille d'actions de CroissanceVerte [ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 … 28 ]	697	336 968	19/10/2024 04h40 par maxicool
Portefeuille d'actions de Louis Pirson [ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 … 33 ]	812	341 040	Hier 21h11 par Manawa
Portefeuille d'actions de PoliticalAnimal [ 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 … 25 ]	621	357 421	04/01/2023 10h36 par PoliticalAnimal

Portefeuille d'actions de A7E

1 #1 06/05/2013 09h00

#2 06/05/2013 11h17

#3 06/05/2013 12h18

#4 06/05/2013 12h19

#5 06/05/2013 12h24

#6 06/05/2013 12h31

#7 06/05/2013 14h22

#8 06/05/2013 14h27

#9 06/05/2013 15h08

#10 06/05/2013 19h00

#11 06/09/2013 10h08

#12 06/09/2013 15h06

#13 10/09/2013 20h54

#14 20/09/2013 09h17

#15 25/05/2014 09h36

1 #16 01/06/2014 20h22

#17 01/06/2014 20h39

1 #18 01/06/2014 21h00

#19 03/06/2014 21h22

#20 14/06/2014 20h39

#21 14/06/2014 20h55

#22 14/06/2014 22h31

#23 14/06/2014 23h11

#24 15/06/2014 17h26

#25 15/06/2014 18h01

Discussions peut-être similaires à “portefeuille d'actions de a7e”

Pied de page des forums

Les investisseurs heureux (Devenir Rentier)