Investir dans la révolution électrique au-delà de Tesla

Concernant CATL (de son vrai nom "Contemporary Amperex Technology") il est techniquement possible de l’acheter à Shenzhen via le lien de la bourse locale avec celle de Hong-Kong. A condition d’avoir un broker/banque qui en est capable (IB par exemple permet l’accès à la bourse de Shanghai via HK, mais pas Shenzhen)

Mon soucis avec le secteur des véhicules électriques est qu’au final, c’est … des véhicules. On sait que l’automobile est un secteur ultra concurrentiel, fortement capitalistique et cyclique. Je ne vois pas bien pourquoi le changement de motorisation rendrait soudainement tout ça caduque.

Je n’ai pas vu la partie infrastructure de recharge dans la liste en dehors du réseau: je pense que des valeurs comme Legrand ou Schneider y ont toute leur place, si on part sur Une voiture vendue = une wall box en moyenne entre les particuliers, les entreprises et les commerces.
A 1000€ l’unité, ça fait un beau marché.
Évidemment, on aimerait aussi que Hager soit côté !

Ca accélère sur la transition electrique aux US avec Bidden avec 2 trilliards d’investissement !

White House Fact Sheet on Biden-EVs: "U.S. market share of plug-in electric vehicle sales is only one-third the size of the Chinese EV market. The President believes that must change. He is proposing a $174 billion investment to win the EV market. His plan will enable automakers to spur domestic supply chains from raw materials to parts, retool factories to compete globally, and support American workers to make batteries and EVs. It will give consumers point of sale rebates and tax incentives to buy American-made EVs, while ensuring that these vehicles are affordable for all families and manufactured by workers with good jobs. It will establish grant and incentive programs for state and local governments and the private sector to build a national network of 500,000 EV chargers by 2030, while promoting strong labor, training, and installation standards."
"His plan also will replace 50,000 diesel transit vehicles and electrify at least 20 percent of our yellow school bus fleet through a new Clean Buses for Kids Program at the Environmental Protection Agency, with support from the Department of Energy. These investments will set us on a path to 100 percent clean buses, while ensuring that the American workforce is trained to operate and maintain this 21st century infrastructure. Finally, it will utilize the vast tools of federal procurement to electrify the federal fleet, including the United States Postal Service."

En conséquence, beaucoup d’actions déjà évoquées dans ce post sont en hausse !

Select EV stocks of interest: Fisker (FSR +3.3%), Hyliion Holdings (HYLN +3.4%), Li Auto (LI +4.5%), GreenPower Motor (GP +6.8%), Workhorse Group (WKHS +3.3%), XPeng (XPEV +4.0%), Canoo (GOEV +2.2%), Lordstown Motors (RIDE +3.5%), XPEL (XPEL +3.1%), Westport Fuel Systems (WPRT +5.5%), Niu Technologies (NIU +3.3%), Nio (NIO +0.9%), Blink Charging (BLNK +4.7%), Electrameccanica Vehicles (SOLO +0.3%), Churchill Capital Corp IV (CCIV +2.0%) and Ayro (AYRO +2.8%).

Encore une fois je suis admiratif du volontarisme US et de leur capacité à investir massivement tout comme ils le font actuellement dans les vaccins..

Les voitures elec pourquoi pas, mais quand est ce qu’on va expliquer que tout dépend la façon dont l’électricité est produite ? Dire que la voiture elec c’est 0 émission de CO2, c’est le niveau 0 de l’ecoconception, je suis sidéré (et il faudrait encore parler énergie grise mais bon c’est encore un cran au-dessus, alors…).
Est ce qu’on aura de l’elec decarbonee en 2035 ? Je n’en suis vraiment pas convaincu… C’est plutôt la-dessus que l’Europe devrait s’activer, parce que demander aux Polonais de rouler en voiture elec alors qu’ils font leur elec au charbon serait un non sens absolu… Et demander aux Français de rouler au nucléaire, je pense que ça necessiterait au minimum une explication sur ce qui les attend…

Quelques résultats pour le suivi des entreprises citées:

ChargePoint Holdings (NYSE:CHPT): Q2 GAAP EPS of -$0.29 misses by $0.15.
Revenue of $56.12M (+60.5% Y/Y) beats by $7.06M.

Stem (NYSE:STEM): Q2 GAAP EPS of -$1.00.
Revenue of $19.3M
Non-GAAP Gross Margin of 11%, up from 5% in the same quarter last year
Net Loss of $(100.2) million versus $(19.0) million in the same quarter last year
Adjusted EBITDA of $(8.6) million vs. $(7.5) million in the same quarter last year

Mersen
Mersen a réalisé au premier semestre 2021 un chiffre d’affaires consolidé de 451 millions d’euros, en croissance organique de 7% par rapport à la même période de l’année dernière

BorgwagnerFY 2021 Guidance: Net sales is expected be in the range of $15.2B to $15.6B vs. consensus of $15.17B; Operating margin for the full year is expected to be in the range of 8.7% to 9.3%; operating cash flow of $1.52B to $1.68B and Non-GAAP EPS to be within a range of $4.15 to $4.40 vs. consensus of $4.16.

XPENG/NIO/LI: bons résultats avec des ventes en hausse significative

Albermarle
For FY 2021, Albemarle raises adjusted EPS guidance to $3.35-$3.70, in line with $3.67 analyst consensus estimate, from a previous outlook of $3.25-$3.65, while forecasting net sales of $3.2B-$3.3B, vs. $3.25B consensus.

etzanas a écrit :

C’est bien beau toutes ces projections sur le marché mondial des véhicules électriques, mais quelqu’un sait d’où viendra l’électricité?

Un début de réponse (pour la France) : "Futurs énergétiques 2050" - Consommation et production : les chemins de l?électricité de RTE pour la neutralité carbone | RTE

Je n’ai pas de commentaire sur Tesla, la valorisation est délirante mais c’est comme cela depuis un moment déjà, il y a donc peut-être de bonnes raisons.
Je vais redire je pense ce que beaucoup ont dit sur le taux de pénétration de l’électrique.

Si la voiture électrique se développe dans le monde industrialisé, le moteur thermique sera encore nécessaire dans de nombreuses parties du monde où les infrastructures de recharge sont insuffisantes, et ça fait beaucoup d’endroits.

L’industrie automobile aura le temps de s’adapter, peut-être au prix de nouvelles alliances mais ils vont forcément s’adapter et ne pas rester au milieu de la route aveuglé par les phares des Tesla.

Ce débat me rappelle l’expression "c’est mettre avant la charrue avant les boeufs".
Les boeufs : la disponibilité de l’électricité décarbonée (et non pas les points de recharge)
La charrue : les véhicules 100% batterie.

A part le cas particulier de la France, la Norvège et quelques autres pays, il est extrêmement polluant en terme d’émission de GES de remplacer des véhicules thermiques par de nouveaux véhicules 100% électriques.

Toute personne consciente du réchauffement climatique ne devrait pas acheter de véhicule électrique (surtout par exemple en Allemagne où 40% de l’électricité provient du charbon qui sera sur le MT substitué par du gaz). Un nouveau véhicule électrique doit parcourir 40’000 à 100’000 km pour afficher un bilan équivalent en émission de GES à un véhicule thermique (soit 3 à 6 ans d’utilisation moyenne!).

Vos scénarios de 50% de véhicules électriques ne sont pas réalistes par exemple pour les Etats-Unis et la Chine. Même en 2050 ils seront loin de 90-100% d’électricité décarbonée et ne parlons pas des pays en voie de développement comme l’Inde…

Véhicule électrique : une hérésie énergétique (Xerfi)

Dernière modification par etzanas (29/11/2021 10h26)

Etzanas je vous renvoie ici concernant la terrible voiture électique :

[Santé et Environnement] - Impact environnementaux : les vrais chiffres des voitures ! | Hybrid Life : Forum Automobile Hybride

N’oubliez pas que l’extraction du petrole n’est pas anondin, surtout le schiste, et que le lithium est recyclable, le petrole par contre…
Regardez aussi le rendement théorique (40% dans le meilleur des cas pour une thermique, avec le meilleur conducteur du monde, le lundi 15Mai par 20° un jour sans vent) et réel.
Le rendement des bev est toujours supérieur à 85% à la prise, quelle que soit la température ou l’altidude (pas de combustion, auto gestion de la température batterie).

Un point de vue écolo extrême: plein de diesel, surtout en ville= moins d’humains sur terre= beaucoup moins de pollution !
Voilà enfin un bon argument contre le véhicule électrique. ;-)

Bonjour Oliv,

Pouvez-vous sourcer cette affirmation svp?

"Il n’y simplement pas assez de MP pour le tout électrique… et les couts deviendront très rapidement trop exorbitants pour la plupart des acheteurs… qui n’auront du coup plus "droit" à la mobilité si les "vieux" moteurs à combustions sont bannis."

Je vous invite à lire le "projet shift", projet intéressant sur le plan de la stratégie politique de décarbonation. Il vise notamment à diviser par deux le parc de voiture.
Si à cela, on rajoute l’innovation technique et technologique pour aller vers une économie d’energie, et pourquoi pas de nouvelles batteries et des fonctionnements à l’hydrogène, alors, il n’y aura plus trop de souci… ou alors, un souci de guidance (absence de) politique.

Je pense qu’il ne faut pas considérer uniquement la production actuelle de Lithium.
Il faut aussi considérer :
   - le fait que la production ait été multiplée par plus de 5 depuis 5 ans (depuis … que les besoin ont augmentés…) selon le lien fourni par albanp;
   - le fait que les réserves mondiales prouvées de lithium sont estimées par l’USGS, à la fin de 2021, à 22 Mt (millions de tonnes), …. ; l’ensemble des ressources identifiées est estimé à 89 millions de tonnes ce qui laisse de quoi augmenter la production;
   - le fait que le Lithium des batteries usagées pourra être recyclé; 
   - le fait que d’autres technologies pourraient permettre d’avoir besoin de moins de Lithium/VE.

Calcul au doigt mouillé : il y a 1.4 Mds de voitures (ok, je ne prend pas en compte les bus, les camions, etc., mais il y en aura peut-être aussi moins de VE)  sur terre actuellement; si toutes étaient électriques, avec chacune 8.9kg de Lithium, ça nécessiterait … 12 Mt de Lithium, soit 55% des réserves prouvées et 15% des ressources identifiées. Ceci ne ressemble pas à une impasse totale et évidente, contrairement à ce qu’albanp semble sous-entendre.