Portefeuille d'actions de Vwalakte

Bonjour et bienvenue,

On pourrait vous donner nos avis (meme si je ne suis pas specialiste), mais vous pourriez egalement nous donner le votre, meme succinctement, sur ce qui vous a poussé a choisir chaque entreprise.

A premiere vue, mais c’est un constat et pas une critique:

- Je vous trouve assez orienté aeronautique coté industrie avec 3 entreprises (Safran, EADS et Zodiac), secteur d’activité assez cyclique…

- Je ne sais pas quand vous etes rentré sur ces valeurs, mais j’ai un doute sur le fait de pouvoir ce constituer un PF dont vous tirerez une grosse rente avec certaines de vos valeurs, dont le rendement est tres faible (essilor, plastic omnium, Zodiac, L’oreal, Remy Cointreau)

My 2 cents

Au plaisir d’echanger

Bonjour,

vwalakte a écrit :

J’ai investi dans ces sociétés la semaine dernière, comme je le disais dans ma présentation, peut-être pas au meilleur moment, mais dans une optique de long terme.

Difficile je pense pour le commun des mortels de prédire un "meilleur moment" pour investir. Notre intuition nous laisse à penser qu’une forte hausse du marché sera inéluctablement corrigée par une baisse. Pourtant en regardant l’historique du CAC40 on peut observer des rallyes haussier sur des périodes de plusieurs années.

jeamb a écrit :

Je ne sais pas quand vous etes rentré sur ces valeurs, mais j’ai un doute sur le fait de pouvoir ce constituer un PF dont vous tirerez une grosse rente avec certaines de vos valeurs, dont le rendement est tres faible (essilor, plastic omnium, Zodiac, L’oreal, Remy Cointreau)

J’émettrai quelques réserves sur ce point. Un rendement sur dividendes faible peut être compensé par exemple par un rachat d’action (dans ce cas il suffit de vendre quelques actions pour se verser un dividende). Mais le plus souvent un rendement faible indique que le marché anticipe une forte croissance des bénéfices sur les années à venir (à tord ou à raison) ; 2% peuvent devenir du 5% d’ici quelques années. Et à l’inverse un rendement élevé indique souvent que le marché anticipe une décroissance.

La majorité de vos actions sont des actions qui ont connu une forte hausse dans les disons 3 dernieres années ?

N’est ce pas un biais dans votre approche ?

C’est peut-être effectivement une erreur de ma part. Cependant, c’est un "fond de portefeuille" et je pense que ces sociétés sont bien gérées. J’aime à croire qu’elles continueront sur le même chemin. Pour le moyen terme ou plus court terme, je m’intéresserai probablement plus sur des valeurs plus "décotées", bien que mon objectif n’est pas trop de faire des "aller/retour", mais plus de faire un investissement long terme. Je souhaite réaliser un portefeuille qui s’apprécie avec le temps et qui rapporte des dividendes… Suis-je un doux rêveur ? Pensez-vous que c’est réalisable ou qu’il vaut mieux faire des achats/ventes régulièrement ?

vwalakte a écrit :

Pensez-vous que c’est réalisable ou qu’il vaut mieux faire des achats/ventes régulièrement ? - See more at: Info
Ne vous méprenez pas, votre approche long-terme et rendement est je pense une très bonne approche. Certainement moins risquée que faire beaucoup d’aller retours, surtout quand on débute.

Par contre il ne faut pas hésiter à être sélectif sur vos investissements, je pense notamment à vos critères de choix : à mon sens il est préférable de choisir une action relativement bon marché plutôt qu’une action chère mais qui a sur-performée ces dernières années.

Si j’avais un conseil de débutant à vous donner (je ne peu guère plus car je suis moi même débutant) c’est de conserver du cash et de renforcer vos lignes si certaines baissent fortement. Par exemple dans 6 mois si une ligne fait -10% vous la renforcez pour lisser (réduire) sont prix d’achat (PRU).
Et aussi de respecter une allocation stratégique (par exemple au hasard 30% consommation de base, 10% industrie ect).

Le livre d’IH en parle très bien.

Vous devriez calculer le beta moyen de vos actions.

AMHA il est assez élevé. Sachant que le marché est relativement haut vous risquez de subir une volatiilité qui risque de vous faire paniquer et/ ou vous dégoutez de la bourse.

Je recommande souvent aux débutants de commencer avec des actions à faible beta car ils sont moins à l’aise qu’un investisseur chevronné avec la vue d’un portefeuille en MV.

Bonjour !

Je me suis présenté sur ce forum en décembre 2013…
Je n’ai pas été très actif depuis, mais j’ai beaucoup lu. Lu le forum, les livres de notre hôte (avec un accent circonflexe svp) des livres en tout genre, etc. Bref j’ai essayé de me former.
J’ai essayé plusieurs choses en terme d’investissement jusqu’à finaliser mes objectifs, ma méthode et ce qui me convenait le mieux, du moins pour l’instant.

Voici un bref résumé :
J’ai un appartement en location, des parts de SCPI (Corum Conviction) et des actions.

Je vais donc vous partager ici mon portfolio et écouter vos avis et remarques qui j’en suis sûr seront nombreuses, je sais que mon portefeuille va en faire réagir plus d’un ! Même si je m’attends à certaines remarques, vous me ferez peut être changer d’avis sur certains points… ou pas.
J’ai une optique by & hold, je ne souhaite pas faire des aller/retour, suivre les marchés tous les jours, chercher des valeurs décotées en passant des heures d’analyses, j’ai une vie très chargée et pas de temps (ni d’envie) à consacrer à la bourse. Je veux donc garder mes actions plusieurs années, mon placement en action ayant un horizon de 20 ans minimum. Je dispose d’un PEA et d’un CTO et compte réinvestir sur ces actions au moins 500 euros par mois (pas par action, une enveloppe de 500 euros mini)
J’ai donc sélectionné… 57 actions… (j’entends déjà les remarques…)
Voici mon portefeuille actuel :

[b]RÉPARTITION DU PORTEFEUILLE AU 07/02/2016[/b]
 
~Consommation discrétionnaire (22,7%) :
      Genuine Parts Co (USD)_____________________3,3%
      Sodexo SA__________________________________3,1%
      Thermador Groupe___________________________3,0%
      Compass Group PLC (GBP)____________________2,7%
      LDLC.com___________________________________2,7%
      Home Depot Inc/The (USD)___________________2,7%
      Plastic Omnium SA__________________________2,6%
      Lowe's Cos Inc (USD)_______________________2,5%
 
~Consommation de base (12,1%) :
      L'Oreal SA_________________________________4,0%
      Clorox Co/The (USD)________________________2,9%
      Target Corp (USD)__________________________2,7%
      Wal-Mart Stores Inc (USD)__________________2,6%
 
~Energie :
n/a
 
~Services financiers :
n/a
 
~Santé (18,4%) :
      Bayer AG___________________________________2,5%
      Cardinal Health Inc (USD)__________________2,4%
      Johnson & Johnson (USD)____________________2,3%
      Novo Nordisk A/S___________________________2,3%
      Pfizer Inc (USD)___________________________2,2%
      Amgen Inc (USD)____________________________2,2%
      Becton Dickinson and Co (USD)______________2,1%
 
~Industrie (10,1%) :
      Thales SA__________________________________2,7%
      EVOLIS_____________________________________2,7%
      Safran SA__________________________________2,3%
      Airbus Group SE____________________________2,3%
 
~Matériaux de base (9,8%) :
      PSB Industries SA__________________________2,9%
      Air Liquide SA_____________________________2,5%
      3M Co (USD)________________________________2,4%
      Sherwin-Williams Co/The (USD)______________2,0%
 
~Technologie de l'information (22,3%) :
      Linedata Services__________________________4,3%
      Intel Corp (USD)___________________________3,1%
      Ingenico Group SA__________________________2,7%
      Neurones___________________________________2,6%
      Automatic Data Processing Inc (USD)________2,5%
      Amadeus IT Holding SA______________________2,4%
      Infotel SA_________________________________2,4%
      Apple Inc (USD)____________________________2,2%
 
~Services de télécommunication :
n/a
 
~Services aux collectivités :
n/a
 
~Immobilier (4,5%) :
      Cominar Real Estate Investment Trust_______2,7%
      Public Storage (USD)_______________________1,8%
 
~Fonds/Trackers :
n/a

Fait avec xlsPortfolio

Et voici les sociétés dans lesquelles je compte également investir :

rayhteon
ecolab inc
assa abloy
valeo
pharmagest inter
brown-foeman
hormel foods
vf corp
public storage
walt disney
united health
boeing
cisco
microsoft
british land
derwent london
simon prop
avalonbay
united parcel service

Je n’ai volontairement sélectionné aucune valeur "pétrole" ni bancaire. Deux secteurs que je souhaite éviter pour le moment.

Pour finir, j’ai une assurance vie dans laquelle j’investis essentiellement sur LYXOR MSCI World tous les mois.

Au plaisir de vous lire.

Fred.

Oui je comprends bien l’idée d’être investi dans chaque secteur, mais je n’arrive pas à m’y résoudre.
Je me suis fixé des critères de sélection dans lesquels ne rentrent malheureusement aucune valeur des secteurs télécommunications et services aux collectivités.
Parmi mes critères de sélections :

- entreprises pérènnes
- versant un dividende d’au moins 1 %
- dividendes croissants
- un ratio de versement de dividende inférieur à 70%
- ROE supérieur à 15%

(Ces critères ne fonctionnent pas pour les financières et les REIT)

Excellente remarque PeterParker.
J’ai en effet regardé du côté des ETF. J’ai même lu le livre Epargnant 3.0.
J’avoue que l’idée est séduisante et peut-être que j’y viendrai.
Pour l’instant je préfère sélectionner moi-même les entreprises dans lesquelles j’investis et voir ce que cela donne dans le temps.
Mes performances seront peut-être en dessous d’un portefeuille "ETF lazy investing" et si c’est le cas je réviserai peut-être mon point de vue, mais je n’aime pas trop l’idée pour l’instant de ne pas être maître de la répartition du portefeuille. Les ETF étant entre autre beaucoup exposés aux valeurs financières.

Dernière modification par vwalakte (08/02/2016 07h52)

Bonjour à tous.

Ça fait bien longtemps que je n’ai pas posté ici.

Beaucoup de choses ont changé depuis, et j’ai besoin de votre aide !

Pour résumer rapidement, j’ai une assurance vie et un PEA assez rempli d’etf.

Je me construit maintenant un portefeuille action.

Ma stratégie va peut-être vous sembler curieuse, mais elle a du sens pour moi :

Je veux investir sur le long terme en ayant le moins souvent possible l’obligation de vendre. Je souhaite acheter des sociétés solides et pérennes qui distribuent au minimum 1,5 % de dividendes par an et qui font mieux que le SP500 sur 3, 5 et 10 ans  "total return".

C’est là que j’ai besoin de vous, de vos conseils, de vos idées et de vos outils pour trouver ces actions.

Voici celles que j’ai déjà sélectionnées et déjà en portefeuille:

- Mcdo
- Pepsi
- Automatic Dat Processing
- Broadcom
- Abbvie
- Vici Properties
- Schneider
- LVMH
- L’Oréal

Je suis à l’écoute de vos suggestions.

Hello !

Cela reste un forum participatif et non un service de conseil gratuit à réponse instantanée

Auriez-vous un aperçu de vos performances passées et de la partie de votre patrimoine que vous voulez consacrer à cette stratégie d’investissement ?

Sur le LT, j’ai un peu de mal à comprendre l’utilité d’un seuil minimal de distribution de dividende à 1,5% ou encore de la surperformance passée qui ne présage pas forcément de celles futures mais pourquoi pas.

Vous pouvez profiter de la récente baisse de ces quelques titres assez qualis pour avoir des bonnes zones d’entrée, comme McDonald’s qui s’est replié de 5% en un mois (assez rare), idem pour Vici (très populaire auprès du retail, donc attention !), etc.

Tant que vous êtes à l’aise sur les valorisations d’entrée, vous avez là une liste de valeurs prévues pour rester solides sur le long terme, c’est plutôt sain

Merci pour votre réponse Sochalien.

Je n’attends effectivement pas de conseils gratuits, et j’en n’en ai pas attendu pour créer mon portefeuille, je le partage juste pour échanger, avoir des avis et effectivement pourquoi pas d’autres idées d’investissements qui pourraient étoffer mon portefeuille en restant dans l’idée de base.

Les sommes à engager dans les mois et années à venir dans ce portefeuille sont conséquentes, l’idée d’avoir au moins 1,5 % de dividendes par action étant d’avoir le choix dans les années à venir de réinvestir ces dividendes ou d’en faire un revenu sans avoir à vendre mes actions.

La vente d’une action ne s’envisage pour moi que si elle ne rentre plus dans mes critères, soit en terme de dividende soit en terme de surperformance du SP500.

"pour Vici (très populaire auprès du retail, donc attention !", pouvez-vous développer svp, je ne comprends pas (je ne suis pas assez familier des termes et du fonctionnement).