Portefeuille d'actions de Grasshopper

Grasshopper a écrit :

la découverte de la technique du "Dolar Cost Averaging" à base d’ETF m’a satisfait

Oui, c’est simple, efficace, accessible avec de petits montants.
Que demander de plus ?

Votre répartition géographique est très raisonnable.
Une base "World", en fait très US, complétée par Europe small qui redonne plus de poids à l’Europe et les marchés émergents (dont la part pourrait monter à 15 voire 20 %).
On peut effectivement faire l’impasse sur des marchés comme le Japon et l’Australie.
On pourrait ajouter US small mais alors recalculer les pondérations pour ne pas augmenter la part US (USD pas favorable actuellement).

Grasshopper a écrit :

constituer un apport pour une résidence principale (le mal Français) horizon 2027

Votre horizon est donc de 10 ans, ce qui est long terme.
Historiquement, sur 10 ans les marchés actions se remettent d’un krach.
Le dernier est 2007-2008. Aujourd’hui soit 10 ans après les marchés sont au plus haut (en considérant les dividendes).
En 2003 ça été plus rapide.
Il faut remonter à 1929 pour trouver un contre-exemple.
De plus l’épargne "sûre" (fonds euro en assurance-vie) rapporte peu.
Vous pourriez donc aujourd’hui investir plus en actions.
Et ne redevenir liquide que 2 ou 3 ans avant votre projet immobilier concret.

Grasshopper a écrit :

supporter une première vrai correction du marché avant d’augmenter cette part d’actif

Ca c’est une bonne raison de garder des liquidités.
En 2016 la vraie correction n’est pas venue, malgré des événements perturbateurs (Brexit, élection de Trump).
Mais elle arrivera bien tôt ou tard. Pour ce qui est du jour ou de l’heure, personne ne le sait.

Petite mise à jour au 2 janvier 2018 pour l’historique :



Peu de changement sur la stratégie pour l’heure à part le passage au virement bimestriel (edit) pour optimiser les coûts sur le PEA et avoir des versements suffisant sur l’assurance vie ainsi qu’une petite expérimentation pour la suite :

Il y’aurait-il un gain a tenter de "timer" l’apport sur une période de 30 jours glissant ?

Pourquoi une telle question par rapport à ma stratégie lazy ?

1) Je n’ai pas pu résister à la tentation d’avancer mes versements lors de la correction de février et celle-ci s’est avérée bénéfique par rapport à un virement arbitraire en mars. Je suis bien conscient qu’il s’agit d’un événement assez aléatoire…

2) Faire glisser cet apport sur une période de 30 jour (pour un versement bimestriels) est déjà un peu plus grisant que des versement arbitraires. L’idée est de simplement déclencher mes versements en cas de correction ou d’éviter un plus haut ever sur la journée du 15, mois impaires (jour de versement prévu)

Pour rester rationnel dans mon approche je vais donc simplement expérimenter cette approche pour les 5 prochains versements. Je qualifie cette approche de semi-lazy car je regarde tout de même très peu l’évolution des marchés et que je m’impose comme règle de respecter mes versements bistriels.

Je posterai un tableau comparatif sur l’indice Lyxor EWLD pour le suivi.

Dernière modification par Grasshopper (10/05/2018 12h24)

Houla ! Vous avez raison my bad. Je viens d’éditer mon message. Il s’agit bien de virement "tous les 2 mois" de 300 euros au lieu de 150 sur le tracker EWLD via mon PEA.

Reporting fin octobre 2018 :

Le PTF rentre à nouveau en territoire négatif. Situation logique compte-tenu de la récente correction et de l’âge du PTF (1 an et demi) .

Petites évolutation des tableaux :
- choix de couleur pour les MV : orange, suite à la lecture d’un article sur les biais psycologiques associés à la couleur rouge ^^.
- Ajout d’un graphique colonne pour les ETF (copie d’un PTF vue sur ce site)
- Ajout du suivi des indices.



MV de la poche ETF : -1,53%
Part d’ETF dans l’épargne : 40%



En toute transparence, j’ai fais à nouveau le choix de timer mon allocation en profitant des mauvais résultats de Google et Amazon. Mon allocation (1 fois tous les 2 mois) devait intervenir le 15 novembre. Je sais que cet un écart par rapport à ma stratégie "lazy", mais difficile d’être totalement passif lorsque l’on s’intéresse aux marchés financiers… Petit dérapage contrôlé donc.

Evolution du PTF par rapports aux indices MSCI WORLD et ALL WOLRD :



PS : Si un admin passe par là, j’aimerai bien pouvoir renommer le post en " Portefeuille d’ETF de…"

Bilan sur l’année 2019 :

Performance de la poche ETF : 26,5% (pour la part du Portefeuille)
Plus-value depuis l’origine :  20,8% c’est à dire 1400 euros (dividendes pris en compte)



La performance suit bien les indices. J’ai opéré un choix en arrêtant d’alimenter la poche émergente pour des questions de conviction (ne souhaitant pas investir pour certains Pays). Ma nouvelle allocation est la suivante :

90 % sur EWLD
10 % sur BNP Paribas Small Europe EX Controversial Weapons



Performances au 31/12/2019 :



Observation sur mes réactions :

J’ai été un peu trop attentif aux marchés au regard de cette performance qui pourtant n’a aucune importance pour un investissement long terme. Je cherche peu à peu à me détacher en me consacrant sur d’autre sujets d’intérêt que j’aimerai échanger sur ce forum. Par exemple : "Le vélo comme outil du rentier par excellence."

Répartitions des actifs:

42 % placés sur les ETFs
58 % sur différentes poches d’actif sans risques (livrets, fond euro, PEE sans risque)

Stratégie 2020 :

Conserver cette allocation. Investir 500 euros tous les 2 mois. Surveiller l’augmentation de la poche sans risque pour un éventuelle apport pour une RP. Sur le plan pro, je serai cette année encore contractuel dans la fonction publique avant de passer probablement un concours en 2020-2021. Mon épouse sera sans doute également fonctionnaire d’ici la fin de l’année donc obtenir un crédit financé à 110% ne me parait pas insurmontable.