Portefeuille d'actions de Neo45

Neo45 a écrit :

Achat
. Thermador Groupe (+2) soit un renforcement de 11% de ma ligne déjà existante.Mon nouveau PRU est de 52,90€, pour un rendement de 3,21%.

Les frais de courtage représentent plus de 1% de cet ordre. C’est beaucoup. Cependant, le niveau de ma moins-value sur ce titre (-13,42% après renforcement) fait que ces plus de 1% de courtage me permettent tout de même de faire (très légèrement) baisser mon PRU.

Hello, je ne comprends pas comment vous faites baisser un PRU qui est de 52.9e en ajoutant une louche de l’action qui est ce soir a 58.4e ?

Je ne comprends pas, elle est a ce prixc sur ZB Thermador Groupe : Cours action Thermador Groupe | FR0000061111 | Zone bourse
Je ne sais pourquoi elle reste coincée au 18/05…desolé pour cette fausse info.

Bonjour,

Thermador a réalisé un split de l’action 2:1 début mai et le code ISIN a changé à cette date.
Il faut à présent consulter cette page:
Thermador Groupe : Cours action Thermador Groupe | THEP | FR0013333432 | Zone bourse
Code ISIN : FR0013333432

Thermador a écrit :

L’Assemblée Générale, décide d’augmenter, avec effet au 9 mai 2018, le nombre d’actions composant le capital social, les 4 554 876 actions actuelles (FR000061111) étant remplacées par 9 109 752 actions nouvelles (FR0013333432) (attribution de deux actions nouvelles à chaque possesseur d’une action ancienne)

(si on tape Thermador dans la barre de recherche de ZB, on arrive sur la page que je cite)

Cordialement,

Fabipm

Arrivé mi-novembre, le portefeuille est globalement stable depuis le dernier rapport (message précédent). Je me détache,  peu à peu, de son suivi de performance.
Je continue de le consulter chaque jour, afin de voir ce qu’il s’y passe, mais mon cela reste purement visuel. Fini les mises à jour très rapprochées sur xlsPortfolio. C’est un gain de temps appréciable (non pas par rapport au logiciel, mais par rapport au temps que je m’autorisais à y consacrer). 10 minutes par-ci, un quart d’heure par là… Cela se voit.

Au niveau de mon objectif premier (970€ de rendement brut annuel sur dividendes), j’estime pouvoir l’atteindre fin août 2019. Je qualifierai mes prévisions de plutôt "prudentes". Néanmoins, celles-ci s’entendent uniquement dans le cas où je n’aurais pas d’imprévus budgétaire majeur d’ici l’été prochain.

Et justement, je me dois de prendre en compte deux impondérables susceptibles d’engloutir une très partie (la totalité ?) de mon épargne de secours à cours (semaines) ou moyen (mois) terme :

. Tout d’abord, la nécessité pour moi d’engager des soins dentaires… probablement assez coûteux. J’estime, avant chiffrage par un dentiste, avoir déja provisionné environ la moitié des sommes restant à ma charge. Mes prévisions pour les mois à venir me permettent, à priori, d’envisager un financement de ce qui me manque sans pour autant impacter ma capacité d’investissement. Après, tout dépendra du dentiste…

. Ensuite, et c’est là où ça se corse, les basses températures commencent à pointer le bout de leur nez, et ça m’a "vieille" voiture n’aime pas trop. Je viens d’engager quelques frais d’entretien / réparation qui n’ont pas réglé mon soucis. Je me dois donc d’envisager le pire des scénarios. Il n’est pas logique, pour moi, d’engager des frais qui se rapprocheraient / dépasseraient sa cote argus. Le remplacement doit donc être envisagé dans le cas où son problème s’aggraverait.
Problème, nous avons déjà changé une première voiture en tout début d’année. Nous avons bien recommencé à constituer une épargne en vue du changement de la deuxième, mais j’espérais (j’espère toujours) la conserver encore trois ou quatre ans. Le temps d’epargner.
Si cela s’avère impossible, l’épargne de secours devra être mise à contribution… et par la suite reconstituée.

Au jour d’aujourd’hui je suis donc dans l’expectative concernant mes investissements dans les mois à venir. Je devrais avoir plus de certitudes au sujet de "titine" dans les jours à venir. Si elle passe cet hiver (ce que j’espère quand même), cela nous laissera huit à neuf mois de répis supplémentaires (jusqu’à l’hiver prochain).

Dans tous les cas et quoi qu’il arrive, pocéder une épargne de secours est clairement nécessaire. En particulier avec revenus relativement peu importants.
J’estime à environ 10k ou 11k€ le coût cumulé de mes soins et d’un éventuel changement de voiture. Sans épargne de secours, je serai clairement en panique totale. Là actuellement, ma principale "crainte" est de (peut-être) ne pas pouvoir investir pendant quelques mois, le temps de reconstituer tout ce qui devra peut-être être dépensé.

La tranquilité d’esprit, ça n’a vraiment pas de prix !

Ce jour…

Achat
. Danone (+3) soit un renforcement de 25% de ma ligne déjà existante.Mon nouveau PRU est de 65,69€, pour un rendement de 2,89%.

À la base je voulais prendre 4 actions et non trois, mais un soucis de couverture suite au versement du dividende d’Eutelsat en a voulu autrement. Ce n’est que partie remise.

J’ai opté pour Danone (une de mes rares ligne à l’équilibre) plutôt qu’une autre en MV car j’ai décidé de renforcer une valeur défensive à dividende croissant.
J’ai hésité avec Michelin et Saint-Gobain, qui elles aussi sont attrayantes et avec un rendement plus élevé. Mon choix s’est focalisé sur le fait que le dividende de Danone n’a jamais baissé. Quitte à ce que le rendement soit plus faible.

Je n’appliquerais probablement pas cette règle à chaque fois afin de conserver une certaine diversification sectorielle.

Pour le coup je me suis limité au côté défensif de Danone, comparé à Michelin qui opère dans un secteur automobile en proie au doute actuellement. De même, le fait que le premier (contrairement au second) n’a jamais connu de baisse de son dividende a clairement joué pour ce renforcement.

Cela dit, suite à ce renforcement Danone représente désormais 6,85% de mon portefeuille (16 valeurs actuellement) contre 7,67% pour Michelin. Que je n’exclue pas de renforcer à l’avenir.
Saint-Gobain, quand à elle, ne pèse que 2,22% du portefeuille. Il est donc fort probable qu’elle fasse partie de l’un de mes prochains renforcements.

Pour ce qui est de SMTPC, j’ai fais le choix de prendre quelques valeurs que je considère comme spéculatives. En particulier pour leur rendement. J’ai également, à ce titre, Casino. Ces deux là proposent des rendement de plus de 9% (sur mes PRU).
Néanmoins je me suis fixée un maximum de 5% du portefeuille (cumulé) pour l’ensemble de ces valeurs. Au moment où j’écris, ces deux positions spéculatives ne représentent que 2,94% du portefeuille. Et je n’envisage aucunement de les renforcer.

Concernant SMTPC en particulier, je joue le fait que la chute du traffic ne sera pas aussi importante que prévu, ce qui permettra au dividende d’être maintenu, et au cours de remonter. Dans ce cas de figure, je n’exclue pas de prendre mes PV (si ça remonte fortement), dans le but de renforcer une position moins spéculative. J’y perdrai sûrement un peu en rendement, mais ce sera clairement plus pérenne.

Point mensuel à fin novembre (35ème mois du portefeuille)

Tout d’abord
J’ai décidé de changer d’indice de référence. Jusqu’à présent je me comparais au CAC 40 GR (dividendes bruts réinvestis). Seulement, investissant sur mon CTO, je subis de facto la "perte" des 17,2% de prélèvement sociaux.
Aussi, afin de pouvoir coller au mieux à l’indice le plus "proche" de mes investissements, je fais le choix, désormais, de me comparer avec le CAC 40 NR (dividendes nets réinvestis).

Au 30 novembre après clôture
la performance mensuelle est la suivante
. Portefeuille global : -0,55%
. CAC 40 NR : -1,71%

la performance annuelle est la suivante
. Portefeuille global : *** (Je n’ai pas accès à mes données depuis le début de l’année pour le moment. Néanmoins au vu de l’état de ma performance annuelle fin octobre, je fais toujours moins bien que mon indice de référence, même si l’écart tendrait à très légèrement se réduire.
. CAC 40 NR : -3,79%

Dividendes (net) mensuels
. Vinci (acompte sur dividende) : 7,49€
. Eutelsat : 50,52€

Marrant j’ai également vendu ce matin ma ligne CBOT, suite à mon post sur la file dédiée CBO Territoria

Au contraire de vous par contre j’ai revendu SGO avant la remontée puis forte rechute, mais je garde un oeil sur la société.

@Hunvestisseur,

J’avais ouvert ma ligne SGO sous les 35€, et je ne m’étais positionné que sur un petit montant. Aujourd’hui cela m’a permis de me renforcer à -15% en doublant la ligne.

En tout honnêteté, acheter SGO sous les 30€ et avoir un PRU à moins de 33€ sur cette valeur, ça me convient bien.

Certes en valeur ce n’est pas énorme, mais votre moins-value (ou plus-value) doit se calculer non pas en valeur (€, $, …) mais en %.

Par exemple :
. Il est préférable de perdre 10% sur un investissement de 1500€ (-150€) plutôt que perdre 100€ sur un investissement de 200€ (-50%).

Bonjour Prune,

Je me détache déjà pas mal du cours. J’ai plusieurs lignes qui flirtent avec des -20% et cela ne me fait ni chaud ni froid. Bien au contraire, je n’ai qu’une envie… les renforcer. J’en serais même presque à souhaiter que les cours baissent encore, ou du moins qu’ils ne remontent pas dans l’immédiat.

Oui, la création de mes lignes a été trop rapide. J’aurais du créer plus de lignes, plus petites. Ceci afin de prendre un maximum de positions, mais aussi afin que mes renforcements à la baisse puissent être de nature à faire baisser plus fortement mes différents PRU.
C’est ce que je fais avec mes dernières ouvertures de lignes (IPSOS, Rubis et Saint-Gobain). J’ai d’autres sociétés en ligne de mire, sur lesquelles je ferais probablement de la même façon. J’attends pour cela courant janvier et le remboursement par anticipation d’une partie des crédits d’impôts obtenus en 2018. Cela devrait me libérer quelques centaines d’euros à investir.

Pour ce qui est des renforcements mensuels (entre 300 et 400€ pour le moment), plutôt que de tout mettre sur une seule position, je préfère le dispatcher sur deux lignes.
Certes cela augmente mes coûts de courtage et cela fait de plus petit renforcements par ligne, mais cela me permet également des profiter des baisses sur plusieurs titres, tout en augmentant la diversification du portefeuille.

Bon courage également à vous.